Несмотря на то, что Великое Герцогство Люксембург является одной из небольших стран, оно считается одним из самых инвестиционно благоприятных в мировом масштабе. Превосходное качество жизни, сильная экономика, привлекательный финансовый сектор, отличная налоговая система и инфраструктура являются одними из основных преимуществ Люксембурга, особенно для предпринимателей, которые хотят со временем увеличить свои инвестиции. SOPARFI (Société de Participations Financières ) – это широко используемый инструмент для структурирования инвестиций и локализации холдинговых компаний для иностранных групп. При соблюдении определенных требований компании финансового участия, по сути, не облагаются налогом на получаемый ими дивидендный доход и на прирост капитала, полученный от продажи долей участия, при ликвидации и ликвидационного излишка.

Люксембургская SOPARFI как холдинговая и финансовая компания

SOPARFI пользуется огромной популярностью, поскольку предлагает многочисленные налоговые льготы, принимает различные формы, чтобы идеально соответствовать потребностям акционеров. Вопреки заблуждениям, SOPARFI не является специализированной компанией, а относится к категории стандартных коммерческих организаций, которые следуют нормам общего права. Хотя она не предоставляет акционерам специальный налоговый режим, однако может значительно снизить налоговое бремя, ограничивая свою деятельность удержанием и структурированием инвестиций, что позволяет компаниям участия воспользоваться правилами Директивы Европейского союза в отношении налогового режима, применяемого к компаниям материнской и дочерней компаний.

Следовательно, все виды коммерческой деятельности, осуществляемые SOPARFI, облагаются корпоративным подоходным налогом и налогом на добавленную стоимость. Поскольку SOPARFI облагается налогом, она использует преимущества действующих в Люксембурге соглашений об избежании двойного налогообложения. Основные характеристики SOPARFI делают его привлекательным инструментом для управления холдингами для группы предприятий. На сегодняшний день она также считается лучшим холдингом и средством финансирования для прямых и венчурных инвестиций.

Тип управления SOPARFI

SOPARFI, зарегистрированная как частная компания, должна иметь одного управляющего, который может быть или не быть резидентом Люксембурга; следовательно, он может быть гражданином любой страны, с возможностью владения акциями компании.

С другой стороны, SOPARFI, созданная как государственная организация SA, должна иметь как минимум одного директора или до трех директоров, если она не является единоличной компанией.

Наиболее распространенные юридические формы SOPARFI

• Sàrl обеспечивает отличную операционную гибкость, но имеет ограниченную степень для получения доступа к капиталу и приема инвесторов.
• SA – это публичная компания с ограниченной ответственностью, которая часто используется крупными предприятиями, а также МСП, поскольку она ограничивает обязательства акционеров уровнем взноса и позволяет им работать в относительной анонимности. Кроме того, компаниям этого типа легче получить доступ к финансовым рынкам.
• SAS – это упрощенная компания с ограниченной ответственностью, специально разработанная для удовлетворения потребностей начинающих предприятий.
• SCA относится к форме ограниченного партнерства, используемой менеджерами прямых инвестиций и венчурного капитала, которые хотят полностью контролировать свое финансирование.

Основные преимущества люксембургской SOPARFI

• Иностранные инвесторы могут владеть до 100% акций
• Для регистрации SOPARFI достаточно иметь хотя бы одного акционера
• Нет требований к проведению аудита
• Компании, не ведущие деятельность в Люксембурге, обязаны платить единый ежегодный налоговый сбор в размере 4 815 евро. Однако иностранные инвесторы должны сообщать о своих доходах в налоговые органы своей страны.
• SA или Société Anonyme могут быть созданы с индивидуально зарегистрированными акциями или принадлежать номинальным держателям, которые могут быть легко переданы без полного раскрытия информации.
• Он может владеть всеми видами недвижимости на территории Люксембурга или в любой другой стране
• Она может обладать различными правами на интеллектуальную собственность, включая патенты, промышленные образцы, авторские права, доменные имена и бренды
• Предоставляет налоговые льготы на прирост капитала при выполнении определенных условий и требований.

SOPARFI Льгота по двойному налогообложению дивидендов и прироста капитала по акциям

Одним из основных преимуществ, предоставляемых SOPARFI, является отсутствие двойного налогообложения в отношении дивидендов и прироста капитала. По сути, SOPARFI подпадают под внутренний режим участия, основанный на Директиве ЕС о материнских дочерних компаниях, что означает, что дивиденды будут освобождены от налогов при выполнении нижеуказанных условий:

• Организация, также называемая квалифицирующей дочерней компанией, выплачивающей дивиденды, должна подпадать под действие Директивы о материнских дочерних компаниях, введенной ЕС, и платить корпоративный подоходный налог в стране своего местонахождения.
• Освобождение от подоходного налога на полученные дивиденды распространяется на SOPARFI в момент распределения дивидендов или ликвидации, если в течение не менее 12 месяцев велась непрерывная деятельность с прямым участием 10% или более номинального капитала дочерней компании. В случае более низкого уровня участия, организация должна иметь прямое участие с ценой приобретения не менее 1,2 млн евро.

Если эти два общих условия выполняются, SOPARFI считается автоматически квалифицированным для 50% освобождения.

ДИВИДЕНДЫ

Дивиденды, выплачиваемые SOPARFI, облагаются люксембургским налогом на дивиденды по ставке 15%, если не применяется действующее освобождение от налога или более низкая ставка по налоговому соглашению. Более низкий налог на дивиденды или освобождение от налога также применимы для SOPARFI, созданных через люксембургскую налогово-прозрачную компанию. Кроме того, сниженный налог на дивиденды предоставляется акционеру с прямыми инвестициями, равными пропорциональной налоговой прозрачности чистых активов.

Полное освобождение от уплаты налога у источника применимо, если материнская компания подтверждена как полностью налогооблагаемая компания, учрежденная в Европейском Союзе, ЕАА или стране-участнице договора, которая:

– осуществляет непрерывную деятельность в течение не менее 12 месяцев или

– обязался продолжать владеть до истечения непрерывного 12-месячного периода прямым участием не менее 10% от номинального капитала оплаченного капитала SOPARFI.

В случае более низкого процентного участия, прямое участие с ценой приобретения 1,2 млн. евро должно быть удовлетворено с точки зрения дивидендов и ликвидационных поступлений. В 2016 году, после внесения дополнительных поправок в Директиву ЕС о материнских дочерних компаниях, было создано правило против злоупотреблений для предотвращения получения освобождения от уплаты налога на дивиденды и налога у источника. Было введено еще одно положение, направленное против злоупотреблений, согласно которому налогооблагаемые распределения прибыли или дивиденды в соответствии с директивой ЕС о дочерних компаниях не будут пользоваться льготами по освобождению от участия.

ПРИРОСТ КАПИТАЛА

Прирост и убытки капитала SOPARFI считаются облагаемыми корпоративным подоходным налогом. Те же правила освобождения от участия в дивидендах применимы и к приросту капитала, когда продажа акций, приводящая к приросту капитала, происходит при следующих условиях: (1) SOPARFI работает непрерывно в течение не менее 12 месяцев и (2) SOPARFI с прямым участием не менее 10% номинального оплаченного капитала дочерней компании. В случае предприятий с более низким процентным участием (менее 10%), требуется прямое участие по цене приобретения 6 млн евро.

Кроме того, освобождение от налога на прирост капитала также применимо к участию, которое утверждается в результате создания налогово-прозрачных организаций. Прирост капитала, полученный от квалифицированных дочерних компаний, облагается налогом при условии, что соответствующие расходы, включая процентные кредиты, полученные от финансирования покупки акций, вычтены из не облагаемой налогом прибыли за последние несколько лет.

ЛИКВИДАЦИОННЫЕ ПОСТУПЛЕНИЯ

Ликвидационные поступления или авансовые платежи SOPARFI, как правило, не облагаются налогом у источника выплаты дивидендов.

ROYALTIES

Великое Герцогство Люксембург не облагает роялти, которые могут находиться в распоряжении SOPARFI, налогом у источника.

ФИНАНСИРОВАНИЕ

Налоговое законодательство Люксембурга не содержит положений о соотношении долга и собственного капитала. Однако для холдинговой деятельности обычным является соблюдение стандартного соотношения 85:15 между долгом и капиталом для связанных сторон в случае одобрения долгового финансирования акционером для обеспечения налогового вычета процентных платежей, производимых плательщиком.

ПРОЦЕНТЫ И РОЯЛТИ

Выплата процентов по фиксированной или плавающей ставке не оценивается по правилам Люксембурга о налоге у источника выплаты. В некоторых случаях проценты, выплачиваемые по определенным долговым инструментам, могут облагаться налогом у источника в размере 15%, за исключением случаев, когда применимо какое-либо соглашение о более низком налогообложении, или может быть применено освобождение от уплаты налога.

Другие общие налоговые режимы SOPARFI

• Корпоративный и налоговый статус

SOPARFI полностью облагается люксембургским подоходным налогом и налогом на чистую стоимость. Кроме того, распределение прибыли облагается налогом на дивиденды.

• Налоги на прибыль

SOPARFI является полностью налогооблагаемой компанией, которая облагается корпоративным подоходным налогом в размере 24,94 % на свои торговые доходы и поэтому пользуется преимуществами европейских директив и договоров об избежании двойного налогообложения, подписанных Люксембургом с иностранными государствами.

• Налог на чистую стоимость

Обращаем ваше внимание на то, что для финансовых и холдинговых компаний существует ежегодный минимальный налог на чистое богатство в размере 4 815 евро. Фактически, компании, чьи совокупные финансовые активы, переводные ценные бумаги и денежные депозиты превышают:

• 90 процентов их общего баланса и
• 350 000 евро будет облагаться минимальным единовременным НВТ в размере 4 815 евро. Компании, не достигшие вышеуказанного критерия, обязаны уплатить минимальный НВТ в размере от 535 евро до 32 100 евро, в зависимости от их общего финансового баланса.

Люксембург SOPARFI Имена

Название компании SOPARFI должно быть уникальным; следовательно, оно должно отличаться от названий других компаний, зарегистрированных в Люксембурге.

Название компании должно заканчиваться соответствующим термином или аббревиатурой, описывающей тип компании, например, Public Limited Company или PLC и Limited Liability Company или LLC (S.à.r.l.).

Формирование SOPARFI

Устав должен быть подан местным нотариусом в Люксембургский деловой реестр.

Устав будет публично опубликован в Официальном бюллетене. Одно физическое или юридическое лицо из любой страны должно заполнить заявку, чтобы гарантировать формирование.

Иностранные предприниматели часто учреждают публичную компанию с ограниченной ответственностью или PLC(société anonyme) или компанию с ограниченной ответственностью (Sàrl) как SOPARFI.

Перед регистрацией требуется, чтобы SOPARFI, желающая вести коммерческую деятельность, получила письменное разрешение с лицензией на ведение бизнеса или торговой лицензией от Министерства малого и среднего бизнеса Люксембурга. Наконец, SOPARFI, собирающийся заняться коммерческой деятельностью, должен подать заявление на получение номера НДС.

If the main purpose of SOPARFI is to operate as a holding company shares of other companies, then additional registration is not required.

Устав компании вместе с именами директоров будет опубликован в течение одного месяца после выдачи регистрационного акта в Люксембургский реестр предприятий (Registre de Commerce et des Sociétés).

SOPARFI Минимальный капитал

АО должны иметь минимальный размер капитала в размере 31 000 евро с оплатой не менее 25%. Для создания SARL необходимо иметь минимальный капитал в размере 12 000 евро.

Капитал может быть выплачен в денежной или натуральной форме. Если акционер решает заплатить натурой за компанию SA, SOPARFI должен представить аудиторский отчет о ее стоимости.

SOPARFI Агент по примирению и зарегистрированный офис

Каждая компания SOPARFI обязана назначить местного агента по домициляции для выполнения процедуры регистрации и установления местного делового адреса.

Аудиторские проверки SOPARFI

SOPARFI не обязательно должны получать аудиторские заключения или подавать отчетность в правительство Люксембурга. Однако публичный АО должен иметь собственного независимого аудитора для проверки и подтверждения годовой бухгалтерской отчетности.

Если вы хотите узнать больше о SOPARFI или нуждаетесь в помощи по созданию и управлению SOPARFI в Люксембурге, пожалуйста, свяжитесь с одним из наших экспертов Damalion.