O Luxemburgo está a trabalhar arduamente para estabelecer a sua reputação estelar como um excelente destino de uma vasta gama de fundos de investimento. O Parlamento Luxemburguês melhora continuamente a sua caixa de ferramentas de investimento para gestores de investimento, permitindo-lhes organizar estrategicamente os seus investimentos, salvaguardando ao mesmo tempo os melhores interesses dos investidores.
Ao ser um dos primeiros países da UE a transferir a AIFMD para a legislação local, o Luxemburgo reforçou ainda mais a sua posição como um destino ideal para os fundos de investimento alternativos. Desde o primeiro trimestre de 2021, o Luxemburgo conta com quase 400 sociedades gestoras, das quais 250 são GFIA autorizadas e mais de metade oferece serviços de GFIA a terceiros. Além disso, existem mais de 605 sub-gerentes registados no Grão-Ducado.
Damalion oferece-lhe uma breve visão geral dos conhecidos veículos de fundos que podem ser incorporados no Luxemburgo nas principais classes de activos e estratégias de investimento.
| SICAV-SIF SCA
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SICAV-RAIF SCA
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SICAV-RAIF SCSp
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SCSp não regulamentado
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Formulário
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Sociedade em nome colectivo limitada por acções sob a forma de sociedade de investimento de capital variável e sujeita à lei SIF | Sociedade em nome colectivo limitada por acções sob a forma de sociedade de investimento de capital variável e sujeita à lei SIF | Sociedade em nome colectivo sem personalidade jurídica funcionando como sociedade de investimento de capital variável e sujeita à lei RAIF | Sociedade em comandita simples especial sem personalidade jurídica |
| Tratamento Fiscal | Não é de natureza fiscal, mas goza de privilégios fiscais com a isenção do imposto anual de subscrição, que é de 0,01% do seu valor patrimonial líquido. | Não é de natureza fiscal, mas goza de privilégios fiscais com a isenção do imposto anual de subscrição, que é de 0,01% do seu valor patrimonial líquido. | Imposto de natureza transparente, mas com uma taxa de subscrição anual de 0,01% do seu valor patrimonial líquido. |
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| Imposto de Transferência | Não | Não | Não | Não |
| Possibilidade de Listagem | Sim | Sim | Sim, mas de natureza complicada. | N/A |
| Aberto ou fechado |
Podem ser abertas ou fechadas |
Podem ser abertas ou fechadas |
Podem ser abertas ou fechadas | Podem ser abertas ou fechadas |
| Autoridade Reguladora |
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Supervisão ligeira e cumprimento de todos os requisitos da AIFMD |
Supervisão ligeira e cumprimento de todos os requisitos da AIFMD | Não sob qualquer autoridade reguladora, mas deve seguir a AIFMD para uma SCSp de âmbito total não regulamentada |
| Restrições do Investidor |
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| Melhores Qualidades |
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Estrutura guarda-chuva altamente flexível
Sem orientação direta do CSSF |
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| Piores Qualidades |
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Requisitos de diversificação extensiva
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Requisitos de diversificação extensiva
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Ausência de estrutura guarda-chuva |
| Aplicações | Comumente usado para deter bens de equidade privada, bens imóveis e infra-estrutura | Comumente usado para deter bens de equidade privada, bens imóveis e infra-estrutura | Comumente usado para deter bens de equidade privada, bens imóveis e infra-estrutura | Comumente usado para deter bens de equidade privada, bens imóveis e infra-estrutura |
Damalion é uma empresa independente de consultoria de gestão que articula alianças de trabalho com profissionais credenciados. Os peritos da Damalion empregam uma vasta experiência na formação de fundos de investimento no Luxemburgo. Orgulhamo-nos da nossa excelência na fusão da excelência e exigência inteligente com uma atitude profissional e altamente responsiva ao aconselhamento da nossa clientela. Para descobrir o veículo de investimento ideal para as suas necessidades, contacte hoje os nossos especialistas Damalion.
Esta informação não pretende ser um substituto para conselhos fiscais ou jurídicos específicos e individualizados. Sugerimos que você discuta sua situação específica com um consultor tributário ou jurídico qualificado.
