Запуск люксембурзького інвестиційного фонду було демократизовано завдяки спеціальному товариству з обмеженою відповідальністю. «Люксембург є привабливою країною для іноземних юридичних осіб, які бажають вивести свій бізнес на нові вершини. Велике Герцогство має добре налагоджену економічну політику, яка сприяє вступу міжнародного бізнесу. Його стратегічне розташування в Європі, політична стабільність і довгий список стимулів для бізнесу залучають все більше інвесторів з усього світу для відкриття бізнесу в Люксембурзі».
Що таке спеціальне товариство з обмеженою відповідальністю?
Спеціальне командитне товариство SCSp – це нова господарська юридична особа, яка функціонує аналогічно традиційному командитному товариству. Оскільки ця бізнес-структура все ще нова на бізнес-ландшафті, вона ще не буде використовуватися як альтернативний інструмент інвестування для іноземних інвесторів, які бажають інвестувати в Люксембурзі. За правилом SCSp є комерційною компанією, яка не є юридичною особою.
Завдяки гнучкому характеру SCSp ідеально підходить для широкого спектру альтернативних інвестиційних стратегій, включаючи приватний капітал, нерухомість, хедж-фонди, колекції, криптовалюти та FoF. Його створення дає переваги перебування в юрисдикції Люксембургу на суші та в авторитетній юрисдикції.
Мета і завдання
Створення спеціального товариства з обмеженою відповідальністю або SCSp має на меті підтримати мету Люксембургу бути висококонкурентною державою для іноземних держав. інвестиції. Маючи привабливу юридичну структуру загального права, спеціальні товариства з обмеженою відповідальністю створені для інвесторів та керуючих фондами, які зосереджені на альтернативних механізмах фонду, таких як хедж-фонди, нерухомість, прямі інвестиції та багато іншого. Як спеціальне товариство з обмеженою відповідальністю, воно має договірну свободу розміщення фондів прямих інвестицій і користується пільговим податковим режимом для своїх менеджерів.
За винятком обмеженої кількості статутних положень, SCSp має більшу гнучкість у визначенні правил, які регулюють діяльність спеціального товариства з командою. Люксембурзький SCSp також може використовуватися як транспортний засіб фідерного фонду. створений спонсором фонду або керуючим фондом для розміщення інвестицій у фонд одним або кількома інвесторами зі специфічними потребами чи зобов’язаннями, які не поділяють інші інвестори фонду.
Режим оподаткування I Податкові пільги
- SCSps є податково прозорими електронними організаціями для цілей податку на чисту вартість та податку на прибуток.
- Муніципальна ставка податку на підприємницьку діяльність у розмірі 6,75% застосовується у випадку, якщо спеціальне товариство з командою вирішує здійснювати комерційну діяльність.
- Спеціальне товариство з обмеженою відповідальністю вважається таким, що здійснює комерційну діяльність, якщо його генеральним партнером є публічне або приватне товариство з обмеженою відповідальністю з часткою не менше 5%.
- Нерегульований SCSp, який функціонує як альтернативний інвестиційний фонд, буде нейтральним до оподаткування за умови, що жоден генеральний партнер не є люксембурзькою компанією, що володіє більш ніж 5% часток партнерства.
- SCSps не користуються ні угодами Люксембургу про уникнення подвійного оподаткування, ні Директивою ЄС про материнські та дочірні компанії.
- Усі послуги з управління, які надаються SCSp, що слугує альтернативною знахідкою транспортного засобу, звільнені від податку на додану вартість.
- Усі дивідендні внески, зроблені SCSp партнерам-резидентам і нерезидентам, не обкладаються податком у джерела.
Звільнення від податку на прибуток з отриманих дивідендів
- SCSps може отримати попереднє податкове підтвердження від податкових органів Люксембургу в кожному конкретному випадку, як і в SOPARFI.
- Весь прибуток, що виплачується працівникам ДКСП, які діють як альтернативний інвестиційний фонд, за певних умов нараховуватиметься зі зниженою ставкою 10%.
- Будь-яка комісія за управління, що надається регульованому чи нерегульованому SCSp, буде звільнена від нарахування ПДВ.
Переваги створення та керування спеціальним товариством з обмеженою відповідальністю
- Договірна гнучкість у визначенні функцій та діяльності командитного товариства.
- Заснування спеціального товариства з обмеженою відповідальністю за приватним договором та відсутність нудного процесу реєстрації, що дозволяє інвестиційному інструменту бути активним на ринку менш ніж за 30 днів.
- У створенні спеціального товариства з обмеженою відповідальністю немає вимог до мінімального капіталу чи мінімальних інвестицій.
- Інформація, опублікована в Люксембурзькому торговому реєстрі та реєстрі компаній, обмежується лише назвою товариства з обмеженою відповідальністю, терміном дії, безлімітним партнером і менеджерами, а також повноваженнями підписувача. Імена партнерів з обмеженою відповідальністю розголошувати повністю не потрібно.
Кому адресовано SCSp?
Оскільки особливий правовий режим командитного товариства дозволяє партнерам налаштовувати їх, точно визначати рівень своєї участі в прибутках і збитках, а також розподіл з урахуванням своїх інтересів. Більша свобода та гнучкість правових положень, що регулюють спеціальні товариства з обмеженою відповідальністю, дають змогу партнерам угод про партнерство приватного капіталу ефективно керувати своїми положеннями щодо повного партнера або партнерів з обмеженою відповідальністю відповідно до узгоджених комерційних умов.
Правова база
SCSp може бути створений через публічний і приватний акт, відомий як угода про партнерство. Вона повинна мати назву компанії, чітко зазначену в її акті про реєстрацію. Назва має бути чіткою або названою відповідно до мети бізнесу.
Вартість інкорпорації
Включення нерегульованого SCSp може бути здійснено шляхом приватного договору, а відсутність вимоги щодо призначення депозитарію робить спеціальне товариство з обмеженою відповідальністю більш практичним і економічно ефективним варіантом, ніж інші інструменти інвестування на ринку Люксембургу. Створення SCSp передбачає такі дії:
- Публікація в Реєстрі торгівлі та компаній (RCS)
- Витрати на видачу адміністративних органів
- Витрати нотаріуса, якщо необхідно
- Витрати на аудитора, якщо необхідно
Інвестиційна політика
- Нерегульований альтернативний інвестиційний фонд під управлінням фонду
- Без обмежень
Правила і норми
- Кожен партнер бере на себе роль пасивного інвестора, але може опосередковано брати участь у внутрішньому управлінні та діяльності SCSp.
- Права генеральних партнерів чітко визначені в партнерській угоді SCSp. Така угода може включати право генерального партнера затверджувати обліковий запис і дискреційне право призначати та/або звільняти керівників.
- Генеральні партнери несуть обмежену відповідальність.
Адміністрація Компанії
- Керівників може бути один або кілька. Якщо SCSp має кілька менеджерів, вони можуть створити раду.
- Генеральний партнер може взяти на себе роль менеджера.
- Керівником може бути призначений непартнер, але не обмежений партнер.
- Основна роль менеджера – стати представником спеціального командитного товариства та приймати всі управлінські рішення.
- SCSp може інвестувати в будь-які типи активів, включаючи акції, участь, облігації, позики, акції, нерухомість, ліквідні та неліквідні інструменти, позики, твори мистецтва, стратегії хедж-фондів та автомобілі.
- Керівник спеціального командитного товариства може передати управління третій особі, яка несе відповідальність лише за виконання свого власного доручення.
Навіщо відкривати SCSp в Люксембурзі?
- Спеціальне товариство з обмеженою відповідальністю є привабливим для будь-якого іноземного інвестора інвестиційним інструментом у Люксембурзі.
- SCSp може використовуватися як засіб придбання, структура головного-фідера та спільні підприємства, але зазвичай використовується для цілей венчурного капіталу, нерухомості та приватного капіталу.
- Хоча він не підпадає під визначення альтернативного інструменту інвестування, але він може функціонувати як колективне інвестиційне підприємство з кількома відділеннями для залучення капіталу для інвесторів.
- Спеціальне товариство з обмеженою відповідальністю може бути залучено або запропоновано громадськості.
- Люксембурзька SCSp може функціонувати як організація, яка володіє активами, що актуально для секторів нерухомості та інфраструктури.
Damalion об’єднує першокласних юристів, бухгалтерів та консультантів із багатими знаннями, досвідом галузі та регіональною експертизою, щоб надати найкращі рекомендації щодо створення таких компаній, як SCSp у Люксембурзі. Для отримання додаткової інформації зв’яжіться з нашими експертами Damalion сьогодні.
Ця інформація не призначена для заміни конкретних індивідуальних податкових або юридичних консультацій. Ми пропонуємо вам обговорити вашу конкретну ситуацію з кваліфікованим податковим або юридичним радником.
