O novo regime de tributação das holdings qualificadas (QAHCs) foi divulgado em julho de 2021 como parte da proposta de legislação do Projeto de Lei Financeira 2021-22. Este novo regime de tributação foi criado para permitir ao Reino Unido competir com o Luxemburgo como um dos principais domicílios das sociedades holding para pessoas jurídicas estrangeiras.
O termo “sociedades holding de activos” refere-se às empresas que detêm os activos dos fundos de investimento dos investidores internacionais. O novo regime fiscal implementado faz parte de uma avaliação mais ampla do regime de fundos do Reino Unido para estabelecer reformas que possam produzir resultados positivos para o seu sector financeiro e impulsionar a sua capacidade de comercialização como uma jurisdição atractiva para a gestão de activos e fundos de investimento.
O Luxemburgo é habitualmente o destino principal e ideal para a formação de sociedades holding de activos qualificados. Os regimes de tributação nestas jurisdições tributam apenas os QAHC relativamente às actividades que assumem, assegurando simultaneamente o fluxo contínuo de capital, ganhos e rendimentos entre os investidores e os seus investimentos primários.
O regime de tributação QAHC está exclusivamente disponível para tipos específicos de acordos de investimento e apenas influenciará a tributação dos lucros das actividades comerciais, propriedades imobiliárias no Reino Unido, e outros investimentos intangíveis.
Condições de Elegibilidade para as Sociedades Gestoras de Participações Sociais Qualificadas no Reino Unido
Uma empresa é considerada elegível como um QAHC nos seguintes casos:
- Verificado residente no Reino Unido
- Cumpre as disposições de actividade e propriedade
- Empresa não cotada ou negociada em bolsa de valores ou mercado público reconhecido
- Eleito para ser um QACH
O elemento de propriedade sob o novo regime de tributação exige que 70% dos investidores sejam classificados como bons ou investidores de categoria A. Em essência, os investidores da Categoria A são aqueles que possuem diversas carteiras de fundos que são supervisionados por gestores regulados, investidores institucionais, investidores independentes e empresas que oferecem produtos de seguro de vida de longo prazo.
A condição de atividade será cumprida nas seguintes condições:
- A actividade principal de um QAHC é investir os seus fundos com o objectivo de distribuir o risco de investimento, proporcionando assim aos investidores os benefícios dos resultados da sua estratégia de gestão de fundos.
- Outras actividades são levadas a cabo em grande medida. Para colocar as coisas em perspectiva, uma medida substancial traduz-se em mais de 20% das actividades comerciais globais de uma empresa.
Considerações Fiscais
Uma holding de activos qualificada beneficiará de vantagens fiscais que colocam os investidores numa boa posição fiscal da qual não tirariam vantagem se decidissem deter directamente os investimentos subjacentes.
As principais características do regime de QAHC incluem:
- Isenção sobre ganhos de capital de uma propriedade no estrangeiro.
- As mais-valias e a alienação de acções ou unidades de participação serão isentas. Isto incluirá todos os interesses numa empresa sem capital social, com a isenção das empresas que obtenham mais de 75% dos seus activos de bens imobiliários sediados no Reino Unido.
- Renda tratada como capital na recompra de ações por um QAHC.
- Isenção de lucros de negócios imobiliários no exterior, em que os lucros são tributados com imposto em uma jurisdição estrangeira.
- Redução em certos pagamentos de juros que de outra forma não seriam considerados como distribuições, incluindo juros pagos sobre empréstimos de participação nos lucros.
- Isenção de imposto de selo e imposto de selo de reserva na recompra por um QAHC de suas próprias ações e capital de empréstimo. Isso exclui a isenção na transferência de ações no QAHC.
- O novo regime também inclui termos para salvaguardar contra potenciais abusos e evasões.
- Isenção de imposto retido na fonte sobre pagamentos de juros a investidores QAHC.
Linha do Tempo QAHC do Reino Unido
O projecto de legislação apenas apresenta as disposições iniciais do novo enquadramento para a tributação dos QAHC. Além disso, também se concentra nas condições de qualificação para que uma empresa seja elegível como um QAHC. O projecto de legislação esteve aberto para consulta até 14 de Setembro de 2021 para efeitos de imposto de selo, imposto de selo de reserva e imposto sobre as sociedades. Para as mais-valias e o imposto sobre o rendimento, o novo regime entrará em vigor a partir de 6 de Abril de 2022.
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Esta informação não pretende ser um substituto para conselhos fiscais ou jurídicos específicos e individualizados. Sugerimos que você discuta sua situação específica com um consultor tributário ou jurídico qualificado.
