עובדות מפתח: השקיעו בברזיל

השקעות זרות ישירות בברזיל

במהלך השנתיים האחרונות, מלאי ההשקעות הזרות הישירות בברזיל היה קבוע והגיע ל-608 מיליארד דולר עד סוף 2020. במונחים של זרימת FDI, ברזיל היא המקבלת ה-11 בגודלה בעולם (6 בשנה הקודמת), והגדולה ביותר באמריקה הלטינית ובאיים הקריביים. הולנד, ארצות הברית, גרמניה, ספרד, איי בהאמה ולוקסמבורג הן המשקיעות המשמעותיות ביותר בברזיל . הפקת נפט וגז, תעשיית הרכב, שירותים פיננסיים, מסחר, חשמל והתעשייה הכימית הם יעדי ההשקעה העיקריים.

ברזיל דורגה במקום ה-124 מתוך 190 מדינות בדו”ח Doing Business האחרון של הבנק העולמי, שפורסם ב-2020, ירידה מהמקום ה-109 בשנה הקודמת. להיפך, המדינה היא אחת ממקלטי ה-FDI המובילים בעולם. ברזיל פונה למשקיעים בינלאומיים הודות לשוק מקומי גדול של למעלה מ-210 מיליון איש, הזמינות של חומרי גלם שניתן לנצל בקלות, כלכלה מגוונת שפחות פגיעה למשברים בינלאומיים ומיקום גיאוגרפי אסטרטגי המאפשר גישה נוחה למדינות אחרות בדרום אמריקה. .

אבל, בשל כמה מאפיינים שליליים כמו מיסוי מסורבל ומורכב, עיכובים בירוקרטיים וחקיקת עבודה כבדה ונוקשה, ההשקעה בברזיל נותרה מסוכנת. ברזיל השיקה תעודות מקור אלקטרוניות כחלק מהניסיון המתמשך שלה לשפר את הסביבה העסקית שלה, מה שהוריד את הזמן הנדרש לעמידה במסמכים תיעודיים לייבוא, ייעול ופישוט התהליך כולו. בנוסף, המדינה עשתה מספר ויתורים תשתיתיים שסייעו לצמיחת ההשקעות. לנשיא הנוכחי יש שאיפות לשפר את הסביבה הכלכלית של המדינה על ידי חקיקת צעדים כמו צמצום הזמן שלוקח להקים חברה בברזיל מ-79.5 ימים לממוצע האזורי של 30 יום. הקלה ברגולציה בתחומים מסוימים, כמו גם תיקוני מס עתידיים, אמורה לסייע.

מה לשקול אם אתה משקיע בברזיל

נקודות חזקות: יתרונות עבור FDI בברזיל:

• משאבי טבע בשפע
• יש מעמד בינוני גדול ושוק מקומי גדול (האוכלוסייה החמישית בגודלה בעולם)
• מיקום גיאוגרפי מועיל
• כלכלה מגוונת היטב המחוברת היטב לשווקים בינלאומיים (הזרמת FDI ועתודות מט”ח חשובות, חוב חיצוני נמוך)
• בגלל חולשת שער החליפין הריאלי, ענפי היצוא, במיוחד בתעשייה, מייצגים הזדמנויות השקעה.

נקודות חולשה:

למרות פתיחותה לסחר בינלאומי, לברזיל יש מספר מכשולים בפני FDI:

• כללי העבודה מכבידים, ומביאים להוצאות גבוהות לחברות זרות ולשמירה על חלק גדול מהעסקים המקומיים במגזר הבלתי פורמלי.
• עלויות הייצור ממש גבוהות (שכר, אשראי, אנרגיה ולוגיסטיקה)
• תשתית שלא פותחה מספיק
• הסיכון הרגולטורי גבוה מאוד (מיסוי גבוה ומערכת פיסקלית כבדה)
• שינויים במחירי הסחורות בשווקים הבינלאומיים חושפים אותך לסיכונים רבים.
• יש מחסור בכוח אדם.

אמצעים ממשלתיים כדי להניע או להגביל FDI:

FDI מעודד ומקודם על ידי ה-go הברזילאיארמון. השקעות זרות מקודמות על ידי ה הבנק הלאומי להשקעות (BNDES), אחד מבנקי הפיתוח הגדולים בעולם. רוב המכשולים להשקעות זרות, במיוחד בשוק המניות, הוסרו. במהלך חמש עשרה השנים הקודמות, הופרטו מספר עצום של חברות ציבוריות, ומספר מגזרים הוסרו.

בין ההטבות שמציעה ברזיל למשיכת השקעות הן הבאות:

Renai, המספקת מידע למשקיעים פוטנציאליים על הזדמנויות עסקיות בברזיל; Inovar-Auto Programa , שמטרתה לשפר פיתוח טכנולוגי ויעילות אנרגטית; Consulta Publica Ex-Tarifário, המאפשרת חדשנות מוגברת של חברות באמצעות הפחתה זמנית בשיעור המס על יבוא מוצרי הון. בנוסף, הממשלה הפדרלית הברזילאית מספקת תמיכה בהשקעות בצורה של קרנות והסכמי מס המגבילים את כפל המס.

הסוכנות הלאומית לקידום השקעות בברזיל היא הסוכנות הברזילאית לקידום השקעות ומסחר (Apex-Brasil) . אתר Apex-Brasil מספק מידע על מערכת המס הברזילאית, הגנת קניין תעשייתי, חקיקת עבודה ואיכות הסביבה, תמיכה באשראי ותמריצים למשקיעים זרים.

הזדמנויות השקעה בברזיל

מגזרי המפתח של הכלכלה הלאומית:

בשר בקר, עופות, עלי טבק; חקלאות (קני סוכר, קפה, תפוזים, סויה, בננות, אגוזי מלך, אגוזי קשיו, תירס, אננס ופלפלים); עפרות מינרליות, ברזל ואלומיניום. בתחומי האווירונאוטיקה, התרופות, הרכב, הברזל והפלדה והכימיקלים, המדינה גוברת והולכת בתוקף. למגזר הפטרוגז יש פוטנציאל רב, וברזיל היא שוק האנרגיה המתחדשת הגדול ביותר באמריקה הלטינית.

כמו כן, ממשלת ברזיל יזמה תוכנית השקעות לפיתוח תשתיות. הזדמנויות בשפע, במיוחד בפיתוח שדות תעופה, ובאופן רחב יותר, בשותפויות ציבוריות-פרטיות שמטרתן פיתוח תשתיות, כמו Projeto Crescer. מגזר הזכיינות פורח בברזיל, הודות לעליית מעמד הביניים.

מגזרים בעלי פוטנציאל גבוה:

ביוטכנולוגיה חקלאית, סחורות חקלאיות, גידולים ובעלי חיים, טכנולוגיות דיגיטליות, תעופה וחלל, מוצרים כימיים, פטרוכימיה ואנרגיה נקייה, הפקת נפט וגז, הפקת מתכות, חשמל וגז, מסחר, תחבורה, מטלורגיה בסיסית, כלי רכב, נגררים, סמי טריילרים , ופעילויות נדל”ן הן רק חלק מהמגזרים בברזיל שמציעים הזדמנויות מצוינות לטווח קצר.

תוכניות הפרטה :

ביולי 2019 הכריזה ממשלת ברזיל הליברלית מבחינה כלכלית על תוכנית הפרטה, הגדולה בעולם מבחינת מספר החברות שיופרטו, שמבטיחה לצמצם את מספר החברות בבעלות המדינה מ-134 ל-12 בלבד, והגדולה ביותר במונחים של שווי הנכס, מוערך על ידי בנק ההשקעות ברדסקו BBI ב-470 מיליארד דולר (117 מיליארד דולר). TAG, חברת הבת של פטרובראס, נמכרה תמורת 8.7 מיליארד דולר לשותפות בראשות Engie SA מצרפת ו-Caisse De Depot Et Placement Du Quebec (CDPQ) מקנדה.

מגזרים שבהם הזדמנויות ההשקעה מועטות

מגזרים מונופוליסטיים:

אנרגיה גרעינית, שירותי דואר וטלגרף, ותעשיית התעופה והחלל, כולם אסורים להשתמש בהון זר. הממשלה הפדרלית נושאת באחריות משפטית לתפעול שירותים ומתקנים גרעיניים מכל סוג, כמו גם למימוש המונופול הממלכתי על מחקר, מיצוי, העשרה ועיבוד מחדש, תיעוש וסחר בעפרות גרעיניות ונגזרות, על פי ההוראות. של החוקה (סעיף 21, XXIII).

מגזרים בירידה:

טקסטיל, במיוחד, הם בין הענפים המושפעים ביותר מהתחרות באסיה.

Damalion מספקת פתרונות ייעוץ מומחים כדי לעזור למשקיעים זרים למקסם את השקעותיהם בברזיל. רשת השירותים הגלובלית הענפה שלנו מאפשרת לנו להרחיב את המומחיות שלנו ליוזמים ברחבי העולם. אנשי המקצוע והקשרים המוסמכים שלנו מציעים לגופים משפטיים ולמשקיעים פרטיים את האסטרטגיות הטובות ביותר בהקמת חברות , הקמת קרנות, ייעול השקעות וייעוץ בענייני מס. למידע נוסף, פנה למומחה Damalion עוד היום.

מידע זה אינו מיועד להחליף מס אישי או ייעוץ משפטי ספציפי. אנו מציעים לך לדון במצב הספציפי שלך עם מס או יועץ משפטי מוסמך.