Select Page

Kako odpreti luksemburški rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF)

by | Maj 16, 2022 | Strukturiranje podjetij

Kako odpreti rezervirani alternativni investicijski sklad v Luksemburgu

Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) je neregulirano naložbeno sredstvo v Luksemburgu, ki je pod posrednim nadzorom Komisije za nadzor finančnega sektorja (CSSF) prek svojega polno pooblaščenega upravljavca alternativnih investicijskih skladov (UAIS).

Glavne značilnosti rezerviranega alternativnega investicijskega sklada (RAIF) je podobna specializiranim investicijskim skladom (SIF) in investicijski družbi v tveganem kapitalu (SICAR) . To pomeni, da se lahko v Luksemburgu ustanovi rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) za vse vrste naložbenih strategij.

Obstajajo posebna pravila preoblikovanja, ki se uporabljajo za strukturo rezerviranih alternativnih investicijskih skladov (RAIF) , ki bi se lahko na primer razvila v popolnoma regulirane naložbene strukture. Glede na to se lahko rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) uporablja tudi kot inkubator za pobudnike skladov.

Ključne značilnosti rezerviranega alternativnega investicijskega sklada (RAIF)

  • Vpisani osnovni kapital – 1,2 mio EUR z 12 meseci oblikovanja.
  • Omejeno samo na dobro obveščene vlagatelje, vključno z institucionalnimi, profesionalnimi in kvalificiranimi vlagatelji.
  • Potreben za izvajanje neodvisne revizije in depozitarja.

Postopek registracije rezerviranih alternativnih investicijskih skladov (RAIF).

  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) mora pripraviti ponudbeni dokument, ki na svoji prvi strani navaja, da je sklad pod nadzorom v Luksemburgu.
  • Statut mora biti izrecno omenjen in vključen ter zanj veljajo določbe Zakona o rezerviranih alternativnih investicijskih skladih (RAIF) .

Razpoložljive strukture za rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF)

  • Za rezerviran alternativni investicijski sklad (RAIF), organiziran kot investicijska družba v variabilni kapital (SICAV) ali investicijska družba v osnovni kapital l (SICAF) v obliki delniške družbe (SA), delniška družba (SCA), delniška družba (SARL), mora biti statut sprejet in overjen z notarskim zapisom.
  • Za rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF), organiziran kot skupni sklad (FCP), komanditna družba (SCS) in posebna komanditna družba (SCSp), bo notarska dokumentacija potrdila, da je rezerviran alternativni investicijski sklad (RAIF) ustanovljen in sestavljeno v petih dneh od ustanovitve sklada rezerviranih alternativnih naložb (RAIF).

Objava in registracija sklada rezerviranih alternativnih naložb (RAIF).

  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) mora biti naveden v Luksemburškem registru trgovine in podjetij .
  • Informacije o rezerviranem alternativnem investicijskem skladu (RAIF) morajo biti na voljo na spletni strani Luksemburškega trgovinskega in podjetniškega registra v 20 nakupih od datuma notarskega zapisa.
  • Informacije, posredovane Luksemburškemu trgovinskemu registru in registru podjetij, vključujejo ime podjetja, datum ustanovitve in družbo za upravljanje sklada.
  • Obvestilo, ki potrjuje ustanovitev rezerviranega alternativnega investicijskega sklada (RAIF), mora biti registrirano v Luksemburškem registru trgovine in podjetij in objavljeno v elektronskem zborniku društev in združenj.
  • Luksemburški rezervirani alternativni investicijski sklad mora zadevnim organom objaviti svoje revidirane letne računovodske izkaze.

Obdavčitev luksemburškega rezerviranega alternativnega investicijskega sklada (RAIF)

Privzeti davčni režim

  • Podobno kot režim specializiranih investicijskih skladov.
  • Oproščen plačila davka od dohodkov pravnih oseb, občinskega poslovnega davka, davka na neto premoženje, vendar podvržen davku na naročnino.
  • Letna vpisnina v višini 0,01 % čiste vrednosti sredstev Rezerviranega alternativnega investicijskega sklada (RAIF).
  • Davek na naročnino se vrednoti ob koncu vsakega koledarskega četrtletja.
  • Prijavo in plačilo naročnine je treba opraviti četrtletno.

Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF), ustanovljen kot skupni sklad, komanditna družba in posebna komanditna družba, so davčno pregledni subjekti za davčne namene. To omogoča rezerviranemu alternativnemu investicijskemu skladu (RAIF), da uveljavlja številne prednosti pogodb Luksemburga o dvojnem obdavčevanju z drugimi državami.

  • S 1. januarjem 2021 bo rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF), ki sledi režimu specializiranih investicijskih skladov in ima nepremičnine v Luksemburgu, zavezan novemu davku na nepremičnine po 20-odstotni letni stopnji.
  • Naložbeni skladi v obliki partnerstva ali skupnega sklada ostajajo izven obsega.
  • Vsi naložbeni nosilci v skladu z luksemburško zakonodajo morajo davčne organe do 31. maja 2022 obvestiti o svojih luksemburških nepremičninah, ki jih imajo med letoma 2020 in 2021.

Izbirni alternativni davčni režim

  • Podobno kot investicijska družba v režimu rizičnega kapitala.
  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF), ustanovljen kot družba in vlaga v rizični kapital, se lahko odloči za uporabo davčnih pravil, podobnih davčnemu režimu za investicijsko družbo v sistemu obdavčitve rizičnega kapitala (SICAR).
  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) bo v celoti obdavčljiv in predmet davka od dohodkov pravnih oseb, občinskega poslovnega davka in davka na neto premoženje, vendar bo še vedno pridobil koristi od izjem za nekatere dohodke, kot je dohodek iz prenosljivih vrednostnih papirjev.
  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) je podvržen minimalnemu davku na neto premoženje, ki se giblje med 535 UR in 32.200 EUR, odvisno od bilančne vsote podjetja.

Obračun davka na dodano vrednost sklada rezerviranih alternativnih naložb (RAIF).

  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) se v Luksemburgu šteje za davčnega zavezanca z vidika davka na dodano vrednost.
  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF), oblikovan kot skupni sklad, mora upravljati družba za upravljanje, pri čemer se skupni sklad in družba za upravljanje štejeta za eno samo osebo.
  • Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) se lahko registrira za davek na dodano vrednost le, če prejema storitve iz tujine ali če izvaja pridobivanje blaga in storitev znotraj skupnosti v Luksemburgu v skupnem znesku 100.000 EUR letno.
  • Poenostavljena registracija davka na dodano vrednost je ustrezna, obračune davka na dodano vrednost pa se zahtevajo letno.
  • Storitve upravljanja, opravljene za rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF), so lahko izvzete iz odmere davka na dodano vrednost, medtem ko so storitve nadzora prek funkcije depozitarne banke predmet vmesne stopnje davka na dodano vrednost 14 %.

Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) Davek pri viru

Razdelitve rezerviranih alternativnih investicijskih skladov (RAIF) vlagateljem in izkupiček od plačil ob odkupu enot rezerviranega alternativnega investicijskega sklada (RAIF) se ne obračunavajo z davčnim odtegljajem.

Pogodbe o dvojnem obdavčevanju za rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF) v Luksemburgu

Rezervirani alternativni investicijski skladi (RAIF), organizirani kot investicijska družba v variabilni in stalni kapital (SICAV in SICAF), imajo dostop do pogodb o dvojnem obdavčevanju , ki jih je Veliko vojvodstvo sklenilo z drugimi državami. Do danes je Luksemburg podpisal pogodbe o dvojnem obdavčevanju z več kot 80 državami.

Rezervirani alternativni investicijski sklad (RAIF), ustanovljen kot skupni sklad ali partnerstvo, ne more imeti koristi od pogodb o dvojnem obdavčevanju.

Kot vodilno podjetje za poslovno svetovanje v Luksemburgu, Damalion odlično pomaga pobudnikom skladov in tujim vlagateljem pri oblikovanju rezerviranega alternativnega investicijskega sklada (RAIF) . Zavedamo se, da je vaš čas dragocen in da so vaši naložbeni cilji pomembni. Naša globalna servisna mreža izkorišča dolgoletno strokovno znanje in izkušnje pri zagotavljanju vrhunskih rezultatov dobro obveščenim vlagateljem, ki želijo povečati svoj portfelj v Luksemburgu. Naši svetovalci Damalion imajo globok vpogled v industrijo, ki nam v kombinaciji z našim lokalnim poznavanjem finančnega trga omogoča, da vam pomagamo pri izbiri najboljše poslovne strukture , upravljanja, računovodstva, odpiranja bančnega računa , obdavčitve in drugih vidikov upravljanja sklada v Luksemburgu. Verjamemo, da si vsaka stranka zasluži smiselno in zelo angažirano storitev za stranke, ki spodbuja napredek njihovega podjetja. Če želite izvedeti več o našem celotnem naboru rešitev za oblikovanje skladov v Luksemburgu, se še danes obrnite na strokovnjaka Damalion .

Te informacije niso namenjene nadomestitvi posebnega individualnega davčnega ali pravnega svetovanja. Predlagamo, da se o svojem posebnem položaju pogovorite s kvalificiranim davčnim ali pravnim svetovalcem.