Ar ko Luksemburga ir unikāla?

Luksemburga piedāvā vairākas iespējas privātā kapitāla uzņēmumu dibināšanai. Luksemburga ir kļuvusi par starptautiski vadošo privātā kapitāla fondu galamērķi, par otro lielāko investīciju fondu centru aiz ASV un par publisko finanšu domicilu Eiropā ar aptuveni 5 triljoniem eiro pārvaldīto aktīvu.

Turklāt Luksemburgā dibinātos privātā kapitāla fondus var vieglāk izplatīt ES, jo saskaņā ar alternatīvo ieguldījumu fondu pārvaldnieka direktīvu pastāv pases piešķiršana.

Kāpēc dibināt ieguldījumu fondu Luksemburgā?

Šī valsts ir viena no Eiropas Savienības dibinātājām.

• Politiskā stabilitāte
• Finansiāli drošs.
• AAA reitings.

Tajā ir:

• Uzticami ieguldījumu noteikumi.
• Ir vairāk nekā 4200 uzraudzītu ieguldījumu fondu ar vairāk nekā 14 500 apakšfondiem.
• Stingra sistēma fondu pasu piešķiršanai ES.
• Luksemburgas fondi tiek pārdoti vairāk nekā 70 valstīs, tādējādi Luksemburga ir vadošā fondu izplatīšanas jurisdikcija.
• Pazīstams finanšu regulators.

Tā piedāvā:

• Ir pieejams daudzveidīgs uzraudzītu un neuzraudzītu ieguldījumu fondu klāsts.
• “jumta fondi”.
• neuzraudzīti līdzekļi.
• Nodokļu priekšrocības

Atkarībā no investoru vajadzībām Luksemburga piedāvā ar nodokļiem neapliekamus vai ar nodokļiem apliekamus ieguldījumu instrumentus.

Kas īsti ir privātais kapitāls?

Līdzīgi kā privātā kapitāla uzņēmums, arī privātā kapitāla fonds iegulda privātīpašumā esošo uzņēmumu pamatkapitālā, koncentrējoties uz iegādes ilgtermiņa perspektīvām. Šādas investīcijas parasti tiek veiktas pēc sēklas, pirmssēklas un riska kapitāla fondu kārtām.

Privātā kapitāla investīciju posmi parasti tiek uzskatīti par pirms IPO.

Cik ilgs laiks ir nepieciešams, lai izveidotu privātā kapitāla fondu vai uzņēmumu Luksemburgā?

Uzstādīšanas ilgumu nosaka pēc tā, vai fonds ir uzraudzīts vai neuzraudzīts. Neuzraudzītu ieguldījumu iespēju var izveidot divu nedēļu laikā, savukārt uzraudzītu ieguldījumu kontu var izveidot viena līdz četru mēnešu laikā atkarībā no fonda struktūras un tā ieguldījumu filozofijas.

Kā Luksemburgā var izveidot privātā kapitāla fondu?

Luksemburga piedāvā dažādas fondu formas privātā kapitāla darījumiem.

Specializētais ieguldījumu fonds jeb SIF ir visplašāk pielāgojamā ieguldījumu fonda forma, kas piemērota dažādām aktīvu klasēm un ieguldījumu metodēm, tostarp privātā kapitāla darījumiem.

Luksemburgas SIF ir uzraudzīta uzņēmējdarbības struktūra, kas parasti ir pieejama tikai profesionāliem vai pieredzējušiem ieguldītājiem. Tam ir nelielas diversifikācijas vajadzības, un to var izveidot kā jumta fondu ar daudziem apakšfondiem, kas ļauj veikt dažādus darījumus vienā struktūrā.

Interesants var būt arī Rezervēto alternatīvo ieguldījumu fonds (RAIF ), jo tas ir neregulēts alternatīvs ieguldījums, ko pārvalda alternatīvo ieguldījumu pārvaldnieks, kuram jābūt CSSF (Commission de Surveillance du Secteur Financier jeb Finanšu nozares uzraudzības komisija) uzraudzībā.

Luksemburgas SLP jeb īpašā komandītsabiedrība ir nereģistrēts alternatīvo ieguldījumu fonds (AIF), ko Luksemburgā var izveidot ar vienu galveno partneri (GP), kurš pilda fonda pārvaldības funkciju, un vienu komandītsabiedrību (LP) kā ieguldītāju.

Luksemburgas SLP struktūra ir balstīta uz partnerībām, kas izveidotas citās valstīs, piemēram, ASV, Apvienotajā Karalistē un Kaimanu salās. To taktika parasti ir nelikvīda, tipiski ieguldījumi tiek veikti nekustamā īpašuma, privātā kapitāla vai parāda tirgos. Tomēr nav nekādu ierobežojumu attiecībā uz aktīvu klasēm vai fondu stratēģijām.

Komandītsabiedrības līgums pārrauga SLP darbību un nodrošina fondam līgumisku elastību fonda veidošanā. SLP nav ierobežots ar konkrētu aktīvu klasi un uz to neattiecas riska diversifikācijas noteikumi.

Luksemburgas SLP izveides priekšrocības:

Turpmāk ir uzskaitītas priekšrocības, ko sniedz SLP izveide Luksemburgā:

• To var sākt izmantot 2-3 nedēļu laikā.
• Iepriekšēja regulatīvā atļauja nav nepieciešama.
• Tā kā tas ir neuzraudzīts fonds, uz to neattiecas apgrūtinoši regulējošie noteikumi.
• Ja AUM pārsniedz 100 miljonus eiro, GP ir jāreglamentē (slēgto fondu gadījumā – ja AUM pārsniedz 500 miljonus eiro).
• Drošības fondu stratēģijai nav ierobežojumu.
• Nav nepieciešams turētājs, audits vai galvenais brokeris.
• Transportlīdzeklis pats par sevi ir nodokļu ziņā neitrāls.

Vai Luksemburgas SLP var saņemt Eiropas pasi?

Jā, noteikti var. Tai būs jāizvēlas alternatīvo ieguldījumu fondu pārvaldnieks (AIFP), lai SLP varētu emitēt pilnvarotajiem ieguldītājiem visā Eiropas Savienībā. Procesa pabeigšanai ir nepieciešams aptuveni mēnesis.

Cik ilgā laikā Luksemburgā var izveidot privātā kapitāla fondu?

Neuzraudzīta fonda sistēmu var izveidot divās nedēļās, savukārt uzraudzīta fonda izveidei var būt nepieciešams viens līdz četri mēneši. Lielā mērā tas daļēji skaidrojams ar ilgstošo bankas konta atvēršanas procedūru, kas tradicionāli var aizņemt līdz pat mēnesim.

SOPARFI ir Luksemburgas kontrolakciju sabiedrība (finanšu kontrolakciju sabiedrība).

SOPARFI ir kļuvusi par iecienītu pārrobežu privātā kapitāla darījumu instrumentu Eiropā. Uzņēmumi, valsts fondi, ģimenes biroji un fondu pārvaldnieki izmanto Luksemburgas SOPARFIto elastīguma, strukturālo priekšrocību un dubultās nodokļu konvencijas pieejamības dēļ.

Kādas ir privātā kapitāla uzņēmuma dibināšanas izmaksas Luksemburgā?

Izmaksas atšķiras atkarībā no izvēlētās struktūras un atbildības kvalitātes. Uzraudzītie fondi ir dārgāki nekā neuzraudzītie fondi.

Piemēram, SOPARFI var dibināt trīs dienas pēc tam, kad ir izveidots bankas konts un iemaksāts pamatkapitāls 12 000 EUR apmērā. Notāra nodevas ir aptuveni EUR 1700, un SOPARFI var noslēgt domicilācijas līgumu ar pakalpojumu sniedzēju, lai saņemtu reģistrētu adresi.

Lai nodibinātu speciālu komandītsabiedrību, SLP izmaksas tādējādi nosaka tikai dibināšanas veids (notariāls akts vai privāts akts). Kad līgums par komandītsabiedrību ir pabeigts, to var reģistrēt Luksemburgas Tirdzniecības un uzņēmumu reģistrā.

Citas izmaksas ir atkarīgas no struktūras un no tā, vai tiek izvēlēta uzraudzība.

Damalion specializējas palīdzības sniegšanā fondu dibinātājiem un ārvalstu investoriem privātā kapitāla struktūras izveidē Luksemburgā.

Mēs saprotam, cik svarīgs ir jūsu laiks un cik nozīmīgi ir jūsu investīciju mērķi. Mūsu globālais pakalpojumu tīkls izmanto ilggadējas zināšanas un pieredzi, lai sniegtu izcilus rezultātus informētiem investoriem, kuri vēlas paplašināt savu portfeli Luksemburgā. Mūsu Damalion konsultantiem ir plašas zināšanas nozarē, kas apvienojumā ar vietējo finanšu tirgus izpratni ļauj mums palīdzēt jums noteikt optimālo uzņēmējdarbības struktūru, pārvaldību, grāmatvedību, bankas kontu izveidi, nodokļu sistēmu un citas ar fonda vadību Luksemburgā saistītās jomas par izdevīgām cenām. Mēs uzskatām, ka ikviens klients ir pelnījis atbilstošu un saistošu klientu apkalpošanu, kas virza viņu uzņēmējdarbību uz priekšu. Sazinieties ar Damalion ekspertu jau šodien, lai uzzinātu vairāk par mūsu tīklu privātā kapitāla struktūras izveidei Luksemburgā.