Situado en el corazón de Europa, Luxemburgo es un centro geográfico y jurídico de la Unión Europea.
Luxemburgo es el mayor centro de fondos de inversión de Europa y el segundo del mundo. Por lo tanto, es un lugar de elección para las casas de capital privado dominantes.
Luxemburgo ofrece una amplia variedad de vehículos de inversión. Esto incluye una amplia variedad de fondos de inversión, como vehículos de titulización, asociaciones y SOPARFIs.
SOPARFI : ¿qué significa?
SOPARFI (SOciété de PARticipations FInancières) es el vehículo más popular dedicado a las actividades de tenencia y financiación en Luxemburgo. La empresa también puede llevar a cabo actividades adicionales, siempre que estén previstas en los estatutos y se obtenga una licencia comercial si es necesario. Cualquier empresa o particular puede ser elegible como inversor.
Una SOPARFI es una sociedad mercantil constituida de conformidad con la ley luxemburguesa de 10 de agosto de 1915 sobre sociedades mercantiles, en su versión modificada (la Ley de Sociedades). El objeto social de la SOPARFI es la tenencia de participaciones y dividendos en otras entidades. No está sujeta a la supervisión de la CSSF (Commission de Surveillance du Secteur Financier) ni de las principales autoridades luxemburguesas (requisito de permiso de actividad, por ejemplo) y no necesita autorización a menos que la participación que posee cotice y realice actividades comerciales.
Una SOPARFI podría calificarse como un Fondo de Inversión Alternativo (FIA) si cumple con normas específicas y, por lo tanto, estará sujeta a la aplicación de la Ley de GFIA, incluida la obligación de designar un GFIA.
El tipo de activos admisibles que puede tener una SOPARFI es ilimitado y no hay limitaciones en cuanto a los tipos de inversores.
A nivel fundamental, el SOPARFI está sometido a la plena Impuesto de Sociedades (CIT) y el Impuesto Municipal sobre Actividades Económicas (MBT), pero, existe una protección de la tributación en el caso de los dividendos/productos de la liquidación y las ganancias de capital que surjan de una Filial Calificada basada en la Directiva matriz-filial y se amplía a todas las empresas no residentes sujetas al impuesto de sociedades correspondiente al CIT de Luxemburgo.
Soparfi es muy beneficioso en el ámbito global, ya que goza de algunas ventajas, como:
- amplia red de tratados contra la doble imposición firmados por Luxemburgo, y
- el funcionamiento de las directivas fiscales europeas, por cuya integridad, exime de impuestos a los dividendos distribuidos por las inversiones y a los beneficios de la enajenación de las mismas.
Actividades de financiación
Es normal que una SOPARFI luxemburguesa realice actividades de financiación del grupo junto a su actividad de holding. Luxemburgo ha incorporado plenamente el principio de plena competencia para guiar las transacciones financieras.
Los SOPARFIs son el vehículo ideal para :
- ganar o conceder financiación
- conseguir capital para invertir
- emitir bonos o títulos de deuda
- cotización en la Bolsa de Luxemburgo
- invertir en propiedad intelectual
- co-inversión con otras Instituciones o Family Offices.
Dependiendo de las necesidades del inversor en cuanto a capital, control de la gestión y transferibilidad de las acciones, la SOPARFI puede adoptar una de las siguientes estructuras:
- sociedad anónima (S.A.)
- sociedad de responsabilidad limitada (S.à R.L.)
- sociedad anónima (S.C.A.)
- cooperativa en forma de sociedad anónima (CoopSA)
- Sociedad Europea (SE)
Para registrar su sociedad de cartera luxemburguesa, póngase en contacto con su experto en Damalion. También le ayudaremos a abrir la cuenta bancaria para su SOPARFI.
