A medida que el tamaño de su familia y su patrimonio crecen con el tiempo, la gestión de su patrimonio familiar puede resultar compleja. Esto es especialmente cierto para las familias que poseen un negocio familiar y tienen numerosas generaciones con prioridades financieras que compiten entre sí. Además, como la riqueza es volátil, hay que mantenerla con cuidado y con valores sólidos. Tener una oficina familiar se hace necesario.
Así, la principal decisión que deben tomar las familias sobre su patrimonio es si van a invertir juntos o no. Decidir invertir juntos ofrece las ventajas de unas oportunidades de inversión más amplias, pero al mismo tiempo abre la posibilidad de riesgo, por lo que es una decisión que debe tomarse con cuidado.
Una vez tomada la decisión de invertir juntos, la familia puede seleccionar el vehículo que mejor les permita gestionar su patrimonio (una oficina, una oficina unifamiliar o una oficina multifamiliar). La opción se basa en la cantidad de patrimonio, el coste de funcionamiento de cada tipo y el nivel de control que la familia quiere mantener.
Estas son las preguntas generales que deben hacerse las familias a la hora de decidir cómo gestionar supatrimonio.
¿Qué tipo de oficina es la adecuada para su familia?
¿Qué es un Family Office?
Una oficina familiar puede interpretarse como una entidad creada o contratada por una sola familia o un grupo de familias para gestionar su fortuna. La prioridad de la oficina familiar es gobernar, construir y mantener la riqueza para las generaciones presentes y futuras.
- Family Office única (SFO): Este modelo permite a la familia separar totalmente sus transacciones personales del negocio, y puede facilitar la venta final o la salida a bolsa de su entidad operativa heredada. Una OFS también puede proporcionar un alto nivel de privacidad y aislamiento y puede manejar más tareas y solicitudes personalizadas, pero suele ser la opción menos rentable. La oficina ofrece funciones que van más allá de la gestión financiera, legal y fiscal, y puede participar activamente en la gestión de las vacaciones, los programas educativos y algunos otros asuntos familiares.
- Oficina multifamiliar (MFO). Una oficina multifamiliar es perfecta para las familias con poca complejidad y puede ser un modelo rentable. Con esta estructura, la familia pierde el toque especial de tener personal a tiempo completo para apoyar su patrimonio y sus necesidades privadas. Las OFM también suelen basarse en la supervisión de las inversiones para la familia y en la derivación de los gastos de gestión para subvencionar los servicios adicionales que pueden interesar a algunas familias. Las oficinas multifamiliares pueden adoptar diversas formas, pueden ser organizaciones de profesionales, dirigidas por instituciones financieras, o incluso ser establecimientos de propiedad familiar.
¿Cómo debe estructurarse una oficina familiar?
Es importante que los miembros de la familia desempeñen un papel en el nivel de gobierno de la oficina familiar, pero no es necesario que participen en su gestión. La familia debe fijar los objetivos estratégicos fundamentales, determinar un perfil de riesgo de la inversión, analizar el rendimiento de la oficina y asegurarse de que cumple la normativa. Aunque pueden autorizar algunas de estas funciones al consejo de administración y a la dirección de la oficina familiar, los miembros de la familia deben guiar las decisiones esenciales.
La oficina familiar está dirigida predominantemente por las familias, independientemente de que sus consejos de administración y gestión estén disponibles para personas ajenas a ellas. En estas estructuras, las familias suelen participar en todas las decisiones, a diferencia de lo que ocurre cuando su patrimonio financiero se invierte en una oficina multifamiliar.
La oficina familiar suele estar gobernada por un consejo de administración que tiene las siguientes tareas:
- establecer las necesidades monetarias de la familia y su previsión de crecimiento para calcular el rendimiento necesario de las inversiones para cubrir esas necesidades y aumentar el capital financiero
- definir los significados familiares, las normas y el perfil de riesgo de inversión deseado
- construir una estrategia de patrimonio familiar a largo plazo
- crear controles adecuados para cumplir las normas de cumplimiento y evitar la extorsión
- proporciona un marco para sacar conclusiones y los principales factores a tener en cuenta a la hora de tomar decisiones financieras
- nombrar a los principales directivos
- mejorar el rendimiento de la inversión si existe una estrategia predecible basada en la cultura y los valores de la familia, en comparación con una estrategia de inversión aleatoria ad hoc
- examinar las inversiones y comparar los resultados
¿Qué es una carta de la oficina familiar y qué debe cubrir?
La Carta Familiar es un informe que constituye un elemento fundamental para establecer la conexión entre la empresa y la familia. En otras palabras, define las reglas del juego. Una tarea adicional del consejo de administración es garantizar que el papel, las atribuciones y las tareas de la oficina familiar estén claramente aclaradas en los estatutos de la oficina familiar.
¿Cómo se gestiona una oficina familiar?
El director general de la oficina familiar se encarga de la planificación de la gestión del patrimonio, supervisa el funcionamiento de la oficina y es responsable del cumplimiento de la normativa.
Las oficinas familiares gestionan los activos monetarios de una familia y operan de manera similar a los fondos de inversión estándar, pero con una flexibilidad adicional hacia las necesidades de su único mandante.
Las principales tareas de la oficina familiar pueden ser las siguientes
- inversiones y gestión de carteras
- planificación fiscal, jurídica y patrimonial
- gestión y administración inmobiliaria.
- dando consejos legales, de seguros, patrimoniales, empresariales, de estilo de vida e incluso filantrópicos a los clientes.
La estructura, el tamaño y las funciones de las oficinas familiares difieren ampliamente de un país a otro y de una familia a otra. Las family offices unifamiliares suelen dar mayor prioridad a las necesidades financieras y educativas de los miembros de la familia.
¿Cómo puede una familia preparar mejor a la siguiente generación?
El objetivo de muchas oficinas familiares es garantizar que el patrimonio de la familia permanezca intacto a lo largo de numerosas generaciones futuras. En vista de ello, tendrá que pensar en las formas prometedoras de introducir a las nuevas generaciones en el patrimonio familiar y en los deberes que conlleva. Cada miembro de la familia puede tener una comprensión y una reacción diferentes ante la riqueza. Como sabemos, la generación que creó la riqueza está naturalmente orgullosa de sus logros, mientras que los que la heredan pueden darla por sentada o pueden sentirse indignos de ella.
Cuando los herederos se dan cuenta de que pueden lograr algo beneficioso con su riqueza, suelen sentirse más dignos y desarrollan un sentido de la responsabilidad. Pueden hacer este cambio dándose cuenta de cómo esta riqueza puede ayudarles a que sus empresas tengan éxito, a crear nuevas oportunidades de negocio, a convertirse en filántropos y a ayudar a sus comunidades. Al participar en estas diversas actividades, suelen sentirse orgullosos de su riqueza y, a cambio, quieren transmitírsela a sus propios hijos. Los proyectos educativos también pueden estimular el proceso de ayudar a los miembros de la familia de las nuevas generaciones a formular un sentido compartido de propósito familiar y objetivos mutuos.
Para tener la oportunidad de preservar el patrimonio de su familia, es importante responder y aclarar las preguntas anteriores.
Si está considerando la posibilidad de crear una oficina familiar y busca la empresa adecuada para ayudarle en esta tarea, adelante, póngase en contacto con su experto en Damalion ahora, y estaremos encantados de ayudarle.
