لوكسمبورغ هي موقع رئيسي لمركز التمويل الإسلامي في أوروبا. كمركز مالي متنوع يقدم مجموعة كاملة من المنتجات ، فإن لوكسمبورغ هي المركز المهيمن عبر الحدود لصناديق الاستثمار وأكبر مركز لإدارة الثروات في منطقة اليورو (منطقة شنغن).
دوقية لوكسمبورغ الكبرى هي موطن غير مسلم رائد لصناديق الاستثمار المتوافقة مع الشريعة الإسلامية ورابع مركز صندوق إسلامي عالميًا ، مرتبة حسب عدد الصناديق الإسلامية التي تم تأسيسها في السوق.
يساعد الإطار التنظيمي والقانوني والضريبي المواتي في لوكسمبورغ على إنشاء وإدارة وتوزيع الصناديق الإسلامية عبر الحدود ويعزز نموها.
روابط قوية مع العديد من البلدان الأخرى
تبنت صناعة الخدمات المالية والهيئات التنظيمية والسلطات الإشرافية في لوكسمبورغ نهجًا استباقيًا دوليًا ، كما هو موضح على سبيل المثال ، من خلال:
الأنشطة الترويجية: تنظم منظمات لوكسمبورغ بانتظام جولات ترويجية متعددة الجنسيات لتسهيل مركز لوكسمبورغ المالي ومنتجاته وخدماته ، وكذلك لإطلاع المتخصصين في الصناعة على التطورات الصناعية ذات الصلة.
وقعت هيئة الإشراف في لوكسمبورغ على القطاع المالي (CSSF) اتفاقيات تعاون ، تسمى مذكرات التفاهم (MoUs) ، مع العديد من السلطات الإشرافية مثل سلطة دبي للخدمات المالية ، وهيئة الأوراق المالية في ماليزيا ، والبنك المركزي لدبي. البحرين وهيئة تنظيم مركز قطر للمال وهيئة الرقابة المالية المصرية .
علاوة على ذلك ، تستفيد دوقية لوكسمبورغ الكبرى من شبكة اتفاقية ضريبية مزدوجة مع العديد من أسواق الشرق الأوسط وجنوب شرق آسيا نظرًا لدورها القوي كمركز استثماري للشركات والأفراد الإسلاميين.
الاهتمام المتزايد بالتمويل الإسلامي
نشأ التمويل الإسلامي كأداة فعالة لتمويل التنمية في جميع أنحاء العالم ، بما في ذلك في البلدان غير الإسلامية. وهي أيضًا واحدة من أسرع المجالات نموًا في صناعة الخدمات المالية العالمية.
تشمل الفروق الرئيسية بين التمويل الإسلامي والتمويل التقليدي ما يلي:
- في التمويل الإسلامي ، تحظر الفائدة.
- كما يحظر الاستثمار في بعض الأنشطة التي تعتبر محرمة.
- يجب تقاسم المخاطر والأرباح بالتساوي بين أطراف المعاملة
- تحرم الشريعة أي شكل من أشكال المضاربة أو القمار ، وهو ما يسمى الميسر.
- يجب أن تكون المعاملات قائمة على الأصول أو مدعومة بالأصول
- تحظر قواعد التمويل الإسلامي المشاركة في العقود ذات المخاطر المفرطة و / أو عدم اليقين.
بشكل عام ، تعتبر المنتجات المالية الإسلامية بديلاً للمنتجات المالية التقليدية وتعتبر شكلاً من أشكال الاستثمار المسؤول اجتماعيًا أو الأخلاقي.
تعتبر دوقية لوكسمبورغ أيضًا مكانًا مناسبًا لإدراج الأوراق المالية المستدامة ، وبالتالي فهي مجهزة جيدًا لدعم النمو في إدراج الصكوك الخضراء على مستوى العالم.
الوفاء بالامتثال لأحكام الشريعة الإسلامية في لوكسمبورغ
إن موقع لوكسمبورغ كمركز مهيمن على صناديق الاستثمار الموزعة دوليًا ، ممزوجًا بخبرة المركز المالي في التمويل الإسلامي ، يجعل البلاد موقعًا ممتازًا لإنشاء وإدارة أدوات الاستثمار المتوافقة مع الشريعة الإسلامية.
يمكن استخدام الهياكل القابلة للتكيف مثل صندوق الاستثمار المتخصص (SIF) أو صندوق الاستثمار البديل المحجوز (RAIF) ، والتي تتيح مجموعة واسعة من استراتيجيات الاستثمار المختلفة ، في الأسهم الخاصة المتوافقة مع الشريعة الإسلامية أو العقارات أو غيرها من خطط الاستثمار البديلة.
أيضًا ، فإن خصوصيات SICAR كأداة استثمار لرأس المال الاستثماري تجعلها مناسبة تمامًا لاستثمارات التمويل الإسلامي في لوكسمبورغ وعبرها. من ناحية أخرى ، توفر أدوات التوريق في لوكسمبورغ نظامًا مرنًا وحياديًا ضريبيًا للمنتجات المالية. أحد العوامل الدافعة وراء شعبية صناديق الاستثمار الخاصة في لوكسمبورغ بين المستثمرين الإسلاميين هو النطاق الواسع للأصول المؤهلة التي يمكن توريقها. تم استخدام SVs في لوكسمبورغ أيضًا في العديد من هياكل المرابحة والإجارة .
تختلف أدوات الاستثمار في لوكسمبورغ من منظمة إلى غير منظمة. ومن منظور تنظيمي ، ستسعى CSSF إلى ضمان الامتثال لجميع المتطلبات القانونية والتنظيمية المناسبة في لوكسمبورغ للكيانات الخاضعة للتنظيم و / أو المدرجة. طالما أن استثمارات الصندوق الخاضع للرقابة تلتزم بالقوانين واللوائح المعمول بها ، فإن CSSF لا يضع أي شرط على الصندوق فيما يتعلق بتوافق استثماراته مع الشريعة الإسلامية.
إطار للتمويل الإسلامي
تقدم لوكسمبورغ مجموعة واسعة من أدوات الاستثمار التي تخضع إما للضرائب بشكل كامل ولكنها تستفيد من الإعفاءات الضريبية أو الخصومات بما يتماشى مع التشريعات الأوروبية أو معفاة من الضرائب وخاضعة لضريبة الاشتراك السنوية المفروضة على صافي قيمة الأصول. يعد النظام الضريبي في لوكسمبورغ من أكثر الأنظمة التجارية الواعدة في أوروبا بما يتماشى مع معايير منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية. عامل مهم في هذا الصدد هو شبكتها الواسعة من DTTs ، بما في ذلك DTTs الموقعة مع العديد من البلدان النشطة في مجال التمويل الإسلامي.
معدل ضريبة القيمة المضافة القياسي في لوكسمبورغ البالغ 17٪ هو أدنى معدل قياسي في الاتحاد الأوروبي.
تبني الشفافية الضريبية مع ضمان البيانات الشخصية
على مر السنين ، عدلت لوكسمبورغ إلى بيئة ضريبية حيث الاعتبارات الأساسية هي الشفافية وتبادل المعلومات ، بالإضافة إلى مواءمة الضرائب مع المواد النقدية وخلق القيمة. تم تصنيف لوكسمبورغ على أنها ممتثلة إلى حد كبير حيث تم تنفيذ معيار الشفافية وتبادل المعلومات بالكامل. أيضًا ، تبنت لوكسمبورغ العديد من الإجراءات لتنفيذ الشفافية الضريبية بما يتماشى مع المعايير الدولية ، على سبيل المثال ، أحكام قانون الامتثال الضريبي للحسابات الخارجية للولايات المتحدة ، وتنفيذ توجيه الاتحاد الأوروبي بشأن تجنب الضرائب.
في الوقت نفسه ، تم تعزيز تأمين البيانات الشخصية من خلال تطبيق لائحة حماية البيانات العامة للاتحاد الأوروبي.
عند البحث عن خيارات للمستثمرين الإسلاميين في أوروبا ، تتبادر لوكسمبورغ دائمًا إلى الذهن. أظهرت دوقية لوكسمبورغ الحماس للابتكار على مدى السنوات الماضية ، ليس فقط من خلال تحسين خدمات التمويل الإسلامي ولكن أيضًا من خلال جذب شركات التكنولوجيا المالية لتقديم منتجات وخدمات جديدة إلى السوق.
للحصول على معلومات مفصلة حول كيفية إنشاء صندوق الاستثمار الإسلامي الخاص بك في لوكسمبورغ ، دعنا نمضي قدمًا معًا ونتصل بخبير داماليون الآن .
