Lüksemburg’un en önemli ve cazip araçlarından biri SPF (“Société de Gestion de Patrimoine Familial”) veya aile yönetim şirketidir.
Lüksemburg’da bir SPF nedir?
SPF (Société de Gestion de Patrimoine Familial), Avrupa Topluluğu Antlaşması devlet yardımı tedbirleriyle uyumlu olmadığı düşünülen 1929 Lüksemburg Holding rejiminin yerini almak üzere kurulmuştur.
Aile SPF ‘si, ultra ve yüksek net değerli bireyler için servetlerini oluşturma, koruma ve aktarma arayışlarında uygun bir özel varlık yönetimi aracını tasvir etmektedir.
Aile Varlık Yönetimi şirketinin (Société de Gestion de Patrimoine Familial) tek bir kurumsal amacı vardır: herhangi bir ticari faaliyet, binaların açık mülkiyeti veya fikri mülkiyet hakları hariç olmak üzere finansal varlıkların edinilmesi, elde tutulması, yönetilmesi ve gerçekleştirilmesi.
Uygun yatırımcılar
SPF Kanununa göre, uygun yatırımcılar şunlardır
- servetlerini yöneten özel şahıslar; veya
- yalnızca bir veya daha fazla bireyin mal varlığı için hareket eden özel servet yönetimi kuruluşları, bunlar yerleşik ve yerleşik olmayan kuruluşlar olabilir; veya
- yukarıda (1) ve (2) altında listelenen kişiler adına hareket eden aracılar.
Şirketler veya ticari işletmeler uygun yatırımcı olarak değerlendirilmemelidir.
Ayrıca SPF, hem yatırım kulüpleri hem de potansiyel ortak yatırımcılarla ilişkilerinin işleyişini test etmek isteyen acemi ve profesyonel olmayan yatırımcılar için mükemmel bir araçtır.
Bir SPF’nin yatırım politikası
SPF ‘nin kendisi, aile varlığı ve halefiyet planlaması, evlilik mülk yönetimi ve benzer amaçlar için geliştirilmiş pasif bir yatırım aracını ifade etmektedir. Bu nedenle, izin verilen faaliyetleri, deneyimli finansal hizmet sağlayıcıları nezdinde bir hesapta tutulan finansal varlıkların, nakit paranın ve diğer varlıkların satın alınması, elde tutulması ve satılması ile sınırlıdır.
Kısıtlı faaliyetler
Özel statüsü nedeniyle:
- SPF’nin faizli kredi verilmesi de dahil olmak üzere hizmet sunmasına izin verilmez
- SPF’nin sahip olduğu sermaye yüzdesi çoğunluğu oluştursa ve kendisine belirli yönetim hakları sağlasa bile, SPF iştirak ettiği kuruluşların yönetiminde yer alamaz.
- her türlü ticari faaliyet kısıtlanmıştır
- gayrimenkul veya fikri mülkiyetin doğrudan elde tutulmasına izin verilmez
- SPF herhangi bir hayat sigortası sözleşmesi yapamaz.
Kanun, finansman ve borçlanmaya doğrudan bir sınırlama getirmemektedir ve SPF finansmanı, kredi kuruluşlarından, hissedarlarından veya diğer yatırımcılardan borçlanma işlemleri yoluyla gerçekleştirilebilir. Ayrıca, bir SPF’nin, söz konusu hisselerin SPF tarafından elde tutulduğu şirketin yönetimine müdahale etmemesi koşuluyla, hisse senedi sahibi olmasına izin verilmektedir.
SPF’nin basitleştirilmiş vergilendirilmesi
SPF Kanunu’na göre, SPF’ler prensip olarak kurumlar vergisi, belediye işletme vergisi ve net servet vergisinden muaftır.
Tüm SPF’ler için yıllık 125.000 Avro ile sınırlı olmak üzere %0,25 oranında yıllık abonelik vergisi uygulanmaktadır. Vergi matrahı, ödenmiş sermaye ve hisse senedi ihraç primleri ile borcun yukarıda belirtilen tutarın sekiz katını aşan kısmının toplamı olarak hesaplanır.
Mali tarafsızlığının bir etkisi olarak, bir SPF Lüksemburg’un ikili çifte vergi anlaşması ağının koşullarından veya Avrupa Birliği Ana-Bağlı Ortaklık Direktifinden yararlanamaz. Dolayısıyla, bir SPF, yatırımlarının bulunduğu ülkede yabancı stopaj vergilerine tabi olabilir.
Bir SPF tarafından ödenen temettüler stopaj vergisine tabi değildir.
Herhangi bir ticari faaliyeti olmadığı göz önüne alındığında, bir SPF Lüksemburg katma değer vergisi amaçları için vergiye tabi bir kişi olmamalıdır.
SPF’nin vergi amaçlı yönetimi, SPF’nin SPF rejiminden yararlanmak için gerekli şartları artık yerine getirmemesi durumunda doğrudan vergi makamlarını bilgilendirebilecek olan dolaylı vergi makamları tarafından yürütülür.
Mevcut mevzuat uyarınca, Lüksemburg’da yalnızca birkaç yatırımcı sınıflandırması SPF açabilir ve Damalion’daki uzman ekibimiz Lüksemburg’da bir SPF’nin tescili konusunda yardım sunabilir. SPF’nizi Lüksemburg’da kaydettirmek için şimdi Damalion uzmanınızla iletişime geçin.
