לוקסמבורג הפכה להיות מרכז הקרנות השני בגודלו בעולם, אחרי ארצות הברית, והפכה חיונית בכל הנוגע לתעשיית קרנות ההשקעות האלטרנטיביות.
לוקסמבורג מספקת פלטפורמה של שירותים והזדמנויות מבנה לתעשיית ההון הפרטית כמו גם לתעשיית ההון סיכון. לוקסמבורג מספקת גם כלי השקעה כגון RAIF , SICAR ו- SIF . מלבד כלי רכב אלה, לוקסמבורג מספקת סוגים אחרים של חברות מסחריות, כגון SCS (שותפות מוגבלת פשוטה) ו-SCSp (שותפות מוגבלת מיוחדת), שאינן כפופות לשום מסגרת רגולטורית ספציפית אך מתאימות כ-AIF.
ה-société en commandite simple (SCS) או société en commandite spéciale (SCSp), המכונה ‘Lux LPs’ (שותפויות לוקסמבורג) נוצרות על פי החוק של 10 באוגוסט 1915 כרכבי קרנות יבשתיים או כלי השקעה משותפות ויכולים להיות זכאים בתור קרן השקעות אלטרנטיביות (AIF) .
תכונות של לוקסמבורג SCS ו-SCS p
| שימוש מעשי ב-SCS וב-SCSp | הם עשויים לשמש עבור מבני מאסטר-פיד, ככלי רכישה, או עבור מיזמים משותפים, אך השימוש הקבוע ביותר שלהם הוא עבור הון פרטי, הון סיכון והשקעות נדל”ן. |
| חקיקה ישימה | חוק חברות מיום 10.08.1915, בתיקון |
| משקיעים מתאימים | ללא הגבלה. |
| נכסים כשירים | ללא הגבלה. כל סוג של סוג נכסים. |
| טופס משפטי | שותפות פשוטה (société en commandite simple – SCS) או שותפות מוגבלת מיוחדת (société en commandite spéciale – SCSp) |
| דרישות פיזור סיכונים | אין דרישות לפיזור סיכונים. |
| עיר בירה | אין דרישת הון מינימלית. תרומה בעין ו/או במזומן מותרת. |
| תאים/קרנות משנה | לא |
| משטר מס | SCS ו-SCSp הם ישויות שקופות מס ואינן כפופות למס הכנסה (CIT) בלוקסמבורג, העסק שלהן עשוי להיחשב כמסחרי ולפיכך כפוף למס עסקים עירוני של לוקסמבורג (בשיעור של 6.75% בלוקסמבורג) אם הם ייקבעו בפועל. פעילות מסחרית או אם פעילותם מזוהמת מסחרית. הם פטורים ממס מנוי, מס עושר ואינם כפופים לניכוי מס במקור |
| תיהנו מרשת אמנות כפל מס | לא. בשל מעמדה שקוף המס, SCS ו-SCSps אינם יכולים להשתמש ברשת העצומה של אמנות כפל מס של לוקסמבורג |
| תפיק תועלת מההנחיה של האיחוד האירופי לחברת בת | כישויות שקופות מס, ה-SCS וה-SCSp לא יכולים ליהנות מההנחיה האם-בת של האיחוד האירופי |
| אישור ופיקוח על ידי ה-CSSF | לא (לא נדרש אישור רגולטורי או פיקוח מה-CSSF) |
| אפשרות לרישום | כן, (אבל אין הנפקה לציבור) |
| דרכון אירופאי | לא-AIF, למעט פעילויות שנכללות בגדר סעיף 1 (39) לחוק ה-AIFM |
| הַנהָלָה | על ידי השותף הכללי או מנהל חיצוני (כלומר, AIFM) |
| דרושים ספקי שירות לוקסמבורג | AIFM (מנהל קרנות השקעות אלטרנטיביות) אין צורך בפקיד הפיקדון אלא אם הישות הרלוונטית כשירה כ-AIF, שאינה AIF דה-מינימיס. |
שותפויות לוקסמבורג הן כלי ה”בחירה” עבור מבני קרנות פרטיות כבר שנים, שכן הן מציעות הבנה למשקיעים, חופש מעקיפות של דיני תאגידים, אחריות מוגבלת ומשטר מס מספק יותר בדרך כלל.
מוכנים להקים את קרן ההשקעות שלך בלוקסמבורג?, אנחנו יכולים לעזור לך להקים ולנהל את הפעילות שלך מתחום שיפוט זה, אז קדימה, פנה למומחה Damalion שלך עכשיו .
