लक्ज़मबर्ग: यूरोप में निवेश करने के लिए न्यूयॉर्क पीई फर्मों के लिए एक प्रवेश द्वार”

संयुक्त राज्य अमेरिका (यूएस) में निजी इक्विटी (पीई) उद्योग फल-फूल रहा है, और कई कंपनियां विदेशों में अपने परिचालन का विस्तार करना चाह रही हैं। न्यूयॉर्क में निजी इक्विटी उद्योग दुनिया में सबसे बड़ा और सबसे प्रभावशाली है। 1960 के दशक से निवेश के एक समृद्ध इतिहास के साथ, शहर कई प्रमुख निजी इक्विटी फर्मों और निवेश फंडों का घर है। न्यूयॉर्क का निजी इक्विटी उद्योग निवेश के लिए अपने प्रतिस्पर्धी और अभिनव दृष्टिकोण के लिए जाना जाता है, जिसमें कम मूल्य वाली संपत्तियों की पहचान करने और प्राप्त करने और परिचालन सुधारों के माध्यम से विकास को चलाने पर ध्यान केंद्रित किया जाता है। न्यू यॉर्क में निजी इक्विटी फर्म उद्योगों की एक विस्तृत श्रृंखला में निवेश करती हैं, जिनमें प्रौद्योगिकी, स्वास्थ्य देखभाल, ऊर्जा और उपभोक्ता सामान शामिल हैं, और उनके निवेश में अक्सर महत्वपूर्ण पूंजी प्रतिबद्धताएं, लीवरेज्ड बायआउट्स और वित्तपोषण के अन्य रूप शामिल होते हैं। आज, न्यूयॉर्क की निजी इक्विटी फर्में यूरोपीय निवेशकों को आकर्षित करना चाहती हैं।

इन फर्मों के लिए एक लोकप्रिय गंतव्य यूरोप और विशेष रूप से लक्ज़मबर्ग है। यह छोटा सा देश अपने अनुकूल विनियमों और कर प्रणाली के कारण निवेश कोषों का केंद्र बन गया है, जिससे यूरोप में निवेश करने की इच्छुक यूएस पीई फर्मों के लिए यह एक आकर्षक विकल्प बन गया है।

लक्ज़मबर्ग विनियमित निवेश कोष के प्रकार

यूसीआईटीएस

यूसीआईटीएस (अंडरटेकिंग्स फॉर कलेक्टिव इनवेस्टमेंट इन ट्रांसफरेबल सिक्योरिटीज) एक प्रकार का विनियमित निवेश कोष है जो पूरे यूरोपीय संघ (ईयू) में प्रतिभूतियों के विपणन की अनुमति देता है। ये फंड सख्त निवेश नियमों के अधीन हैं और लक्ज़मबर्ग नियामक, कमीशन डे सर्विलांस डू सेक्टेयर फाइनेंसर (CSSF) द्वारा अधिकृत होना चाहिए।

17 दिसंबर 2010 के कानून का भाग II

17 दिसंबर 2010 के कानून का भाग II फंड लक्ज़मबर्ग में निवेश फंड के प्रबंधन को नियंत्रित करता है और पेशेवर निवेशकों के लिए डिज़ाइन किए गए फंड की स्थापना के लिए प्रदान करता है। इन निधियों को विशिष्ट निवेश प्रतिबंधों और विविधीकरण आवश्यकताओं का पालन करना चाहिए, और लक्ज़मबर्ग नियामक कमीशन डे सर्विलांस डु सेक्टेयर फाइनेंसर (CSSF) द्वारा पर्यवेक्षण के अधीन हैं। पार्ट II फंड निजी इक्विटी फर्मों के लिए एक लोकप्रिय विकल्प है जो अपने अनुकूल नियमों और कर प्रणाली के कारण लक्समबर्ग में अपना निवेश फंड लॉन्च करना चाहते हैं।

SIFs और SICARs

एसआईएफ (स्पेशलाइज्ड इनवेस्टमेंट फंड्स) और एसआईकार्स (सोसाइटी डी इन्वेस्टिसमेंट एन कैपिटल ए रिस्क) दो अतिरिक्त प्रकार के विनियमित निवेश फंड हैं जो लक्समबर्ग में उपलब्ध हैं। SIF लचीले निवेश वाहन हैं जो संपत्ति की एक विस्तृत श्रृंखला में निवेश कर सकते हैं, जबकि SICARs को विशेष रूप से उद्यम पूंजी और निजी इक्विटी निवेश के लिए डिज़ाइन किया गया है।

लक्ज़मबर्ग अनियमित निवेश कोष के प्रकार

RAIFs

RAIF (आरक्षित वैकल्पिक निवेश कोष) लक्ज़मबर्ग में एक प्रकार का अनियमित निवेश कोष है। विनियमित निधियों के विपरीत, RAIF CSSF द्वारा प्राधिकरण या पर्यवेक्षण के अधीन नहीं हैं, लेकिन उन्हें एक अधिकृत वैकल्पिक निवेश कोष प्रबंधक (AIFM) द्वारा प्रबंधित किया जाना चाहिए। आरएआईएफ निवेश रणनीति के मामले में अधिक लचीलेपन की पेशकश करते हैं और इसे विनियमित फंडों की तुलना में अधिक तेज़ी से स्थापित किया जा सकता है।

SLPs और SOPARFIs

SLPs (स्पेशल लिमिटेड पार्टनरशिप) और SOPARFIs (सोसाइटी डी पार्टिसिपेशन फाइनेंसिएरेस) दो अन्य प्रकार के अनियमित निवेश फंड हैं जो लक्समबर्ग में उपलब्ध हैं। SLPs SICARs के समान हैं जिसमें वे उद्यम पूंजी और निजी इक्विटी निवेश के लिए डिज़ाइन किए गए हैं, जबकि SOPARFIs का उपयोग निवेशों को रखने और प्रबंधित करने के लिए किया जाता है।

प्रतिभूतिकरण

प्रतिभूतिकरण वाहन एक प्रकार का निवेश कोष है जो संपत्तियों को सुरक्षित करने में माहिर है, जैसे बंधक या ऑटो ऋण, और इन संपत्तियों द्वारा समर्थित प्रतिभूतियों को जारी करना। ये वाहन आमतौर पर संरचित वित्त लेनदेन के लिए उपयोग किए जाते हैं और निवेशकों के लिए कर लाभ प्रदान करते हैं।

लक्ज़मबर्ग में एक निवेश कोष की स्थापना

लक्ज़मबर्ग में एक निवेश कोष स्थापित करने का पहला कदम उस प्रकार के फंड का चयन करना है जो निवेश रणनीति के लिए सबसे उपयुक्त हो। यह निर्णय कई कारकों पर आधारित होगा, जिसमें निवेश की जाने वाली संपत्ति का प्रकार, लक्ष्य बाजार, और निवेश प्रतिबंध और विविधीकरण आवश्यकताएं शामिल हैं।

एक बार फंड के प्रकार का चयन कर लेने के बाद, अगला कदम एक फंड प्रबंधन कंपनी बनाना है जो फंड के प्रबंधन के लिए जिम्मेदार होगी। यह कंपनी लक्समबर्ग में पंजीकृत होनी चाहिए और फंड की संपत्ति की देखरेख के लिए लक्ज़मबर्ग-आधारित डिपॉजिटरी नियुक्त करनी चाहिए।

फंड प्रबंधन कंपनी को तब प्रॉस्पेक्टस का मसौदा तैयार करना चाहिए, जो एक ऐसा दस्तावेज है जो फंड के निवेश उद्देश्यों, रणनीतियों और जोखिमों की रूपरेखा तैयार करता है। निवेशकों के लिए फंड का विपणन करने से पहले प्रॉस्पेक्टस को CSSF द्वारा अनुमोदित किया जाना चाहिए।

डैमलियन विशेषज्ञ न्यूयॉर्क की निजी इक्विटी फर्मों को लक्समबर्ग में अपना निवेश फंड लॉन्च करने में मदद करते हैं। अब हमसे संपर्क करें ।