En SPF står for “Société de gestion de Patrimoine Familial” (SPF ) og er en type privat formueforvaltningsselskab i Luxembourg. Det er et populært middel til at forvalte og bevare formue og aktiver og giver enkeltpersoner og familier en række muligheder for investering og finansiel planlægning.
SPF’er tilbyder en række investeringstjenester, herunder porteføljeforvaltning, finansiel planlægning og skatteoptimeringsstrategier. I modsætning til andre investeringsfonde er en SPF specielt designet til at imødekomme behovene hos velhavende familier, som ønsker at beskytte og bevare deres aktiver for fremtidige generationer.
SPF’er giver velhavende familier en platform til at beskytte deres formue og aktiver og sikre, at de bliver bevaret for fremtidige generationer. De juridiske rammer for en SPF i Luxembourg er reguleret af loven af 11. maj 2007 om SPF (SPF-loven).
Egenskaber ved en luxembourgsk SPF
De vigtigste karakteristika for en luxembourgsk SPF er:
- Konsolidering af aktiver: En SPF giver familier mulighed for at konsolidere deres aktiver i en enkelt enhed, hvilket forenkler forvaltningen og administrationen af deres formue.
- Forskellige aktivbeholdninger: Den kan besidde en række forskellige aktiver, såsom finansielle instrumenter, fast ejendom og andre investeringer.
- Separat juridisk personlighed: Den har en helt separat juridisk personlighed i forhold til sine bosættere, hvilket giver beskyttelse af personlige aktiver.
- Begrænset hæftelse: Med denne form for begrænset hæftelse er aktionærernes personlige aktiver beskyttet mod ethvert ansvar, som SPF’en pådrager sig, hvilket giver et lag af beskyttelse og sikkerhed for deres formue og aktiver.
- Privat karakter: Det har en privat karakter og kan erstatte det traditionelle holdingselskab uden at kræve direkte kapitalinvestering.
- Bestyrelse og vedtægtsmæssigt hjemsted: selskabet skal have en bestyrelse og et vedtægtsmæssigt hjemsted i Luxembourg. Den skal også udpege et kvalificeret og erfarent administrationsselskab til at forvalte sine aktiviteter.
- Fortrolighed og databeskyttelse: Den er underlagt strenge regler om fortrolighed og databeskyttelse, der sikrer, at oplysninger om dens aktionærer og aktiviteter ikke er offentligt tilgængelige.
- Enkel registrering: Det har en enkel procedure for registrering af virksomheder og kræver en lav aktiekapital. Det er også lettere at indarbejde.
- Privatliv: Det giver en høj grad af fortrolighed og privatlivets fred, hvilket er vigtigt for velhavende familier.
Samlet set er den luxembourgske SPF en attraktiv struktur til forvaltning og bevarelse af privat formue. Med sine forskellige aktivbeholdninger, begrænset ansvar og stærke regler om fortrolighed og databeskyttelse er SPF en fremragende mulighed for familier, der ønsker at beskytte deres aktiver for fremtidige generationer.
Luxembourg SPF: Hvem er det beregnet til?
SPF er primært beregnet til:
- Enkeltpersoner og familier med stor nettoformue, der ønsker at konsolidere og forvalte deres private formue på en mere effektiv måde.
- Enkeltpersoner, der ønsker at beskytte deres aktiver og har en høj nettoformue.
- Enkeltpersoner, der ønsker at forvalte deres formue på en fleksibel og effektiv måde og sikre, at deres formue bevares for fremtidige generationer.
- Formidlere (herunder tillidsmænd), der arbejder på vegne af privatpersoner, der forvalter deres egen formue, og private formueforvaltningsenheder.
- Formidlere, der leverer managementløsninger, kan også etablere SPF’er i Luxembourg for at levere fortrolige tjenester.
- Ikke-professionelle investorer, der er interesseret i at levere formueforvaltningstjenester.
Desuden kan den bruges af investeringsklubber og investorer, der gerne vil udforske deres relationer med potentielle medinvestorer.
Strukturering af SPF-investeringer
SPF’s investeringsstruktur er kendt for sin fleksibilitet, da den giver aktionærerne mulighed for at besidde en bred vifte af aktiver og forfølge forskellige investeringsstrategier. Nedenfor er nogle af de vigtigste træk ved en SPF’s investeringsstrukturering:
- Den er i stand til at holde en lang række aktiver, herunder finansielle instrumenter som aktier og alternative investeringer som private equity og hedgefonde.
- Den er i stand til at gennemføre forskellige investeringsstrategier, herunder langsigtede buy-and-hold-strategier og aktive handelsstrategier.
- Den kan gennemføre forskellige risikostyringsstrategier for at mindske risici og bevare kapital.
- SPF’er kan investere i forskellige geografiske områder, herunder både udviklede og nye markeder, for at opnå eksponering mod forskellige regioner og drage fordel af globale investeringsmuligheder.
- Den kan tilbyde skatteoptimeringsfordele til sine aktionærer, herunder en gunstig skatteordning for investeringsindkomst og kapitalgevinster.
Begrænsningerne ved den luxembourgske SPF
Den unikke status, som det luxembourgske SPF (Société de gestion de patrimoine familial) har, er også forbundet med visse begrænsninger, som skal overholdes. Det drejer sig bl.a. om følgende:
- En luxembourgsk SPF må ikke engagere sig i kommercielle eller forretningsmæssige aktiviteter, forvalte enheder, som den har en andel i, eller indgå livsforsikringsaftaler.
- Det er også forbudt at drive bankvirksomhed, at levere professionelle tjenesteydelser som f.eks. juridiske, finansielle eller regnskabsmæssige tjenesteydelser og at eje eller forvalte erhvervsejendomme.
- Det er ikke tilladt at eje eller forvalte fast ejendom, der anvendes til kommercielle formål, f.eks. udlejningsejendomme eller erhvervsejendomme.
- SPF-enheder i Luxembourg må ikke deltage i spekulations- eller handelsaktiviteter.
- Den har heller ikke tilladelse til at indgå livsforsikringsaftaler.
Det er vigtigt at huske, at den luxembourgske SPF er underlagt strenge regler og bestemmelser for sine investeringsaktiviteter. For at sikre overholdelse og tilpasning til aktionærernes investeringsmål og risikoprofiler er det vigtigt at samarbejde med en velrenommeret og erfaren finansiel rådgiver eller aktivforvalter. Damalion kan yde bistand på dette område.
SPF-skatteordningen
Skatteordningen for en SPF i Luxembourg er en af de vigtigste fordele for velhavende personer og familier.
I henhold til den luxembourgske skatteordning for SPF’er er en SPF underlagt en årlig tegningsskat på sine nettoaktiver. Tegningsskattesatsen er 0,25 % på de første 25 mio. EUR af nettoaktiverne og 0,05 % på nettoaktiver over 25 mio. Denne afgift skal angives årligt og betales til arve- og abonnementsafgiften hver tredje måned til arveregistratoren.
Ud over tegningsskatten kan en SPF være underlagt en kildeskat på 15 % på udbytte, der udbetales til ikke-hjemmehørende aktionærer.
Skattemæssige fordele ved den luxembourgske SPF
Et af de mest attraktive aspekter ved SPF er den gunstige skatteordning. Dette investeringsinstrument tilbyder mange skattemæssige fordele til sine aktionærer, som omfatter:
- Fritagelse for selskabsskat, hvilket betyder, at SPF ikke skal betale skat af sine investeringsindtægter eller kapitalgevinster.
- Fritagelse for kommunal erhvervsskat, som typisk opkræves af kommunerne af virksomheder, der opererer inden for deres jurisdiktion.
- Fritagelse for skat på nettoformue, hvilket sparer aktionærerne for at betale skat på deres nettoformue.
Disse skattefordele gør SPF til et ideelt investeringsinstrument for velhavende personer og familier, der ønsker at konsolidere og forvalte deres formue på en fleksibel og effektiv måde og samtidig bevare deres formue for fremtidige generationer.
SPF: Juridiske rammer
Investorer, der ønsker at etablere en SPF (Société de gestion de patrimoine familial) i Luxembourg, har en række forskellige juridiske rammer at vælge imellem. Disse muligheder omfatter:
- Société Anonyme & Société à Responsability Limitée (offentligt og privat aktieselskab)
- Société en Commandite Simple & Société en Nom Collectif (kommanditselskab og kommanditselskab)
Når du opretter en luxembourgsk SPF, afhænger den krævede aktiekapital af den valgte struktur, der skal inkorporeres. For et aktieselskab (Société Anonyme eller SA) er den krævede minimumskapital 31.000 EUR, mens et privat aktieselskab (Société à Responsability Limitée eller SARL) kræver en minimumskapital på 12.000 EUR.
SPF-administrationen
Forvaltning af en SPF (Société de gestion de patrimoine familial) i Luxembourg kræver korrekt administration for at sikre overholdelse af lovmæssige og lovgivningsmæssige krav. De vigtigste funktioner i SPF-administrationen omfatter:
- Virksomhedsledelse
En SPF skal have en bestyrelse, som påtager sig ansvaret for at føre tilsyn med selskabets aktiviteter og sikre, at det overholder de lovmæssige og lovgivningsmæssige krav. Bestyrelsen udpeger også ledelsen og godkender større beslutninger som f.eks. investeringer og udbytte.
- Regnskab og finansiel rapportering
En SPF skal føre nøjagtige regnskaber og udarbejde regelmæssige regnskaber i overensstemmelse med de luxembourgske regnskabsstandarder. En revisor skal gennemgå årsregnskabet.
- Overholdelse og rapportering af lovmæssige krav
En SPF er underlagt strenge regler og bestemmelser.
- Forholdet til aktionærerne
En SPF skal opretholde en god kommunikation og gode forbindelser med sine aktionærer og regelmæssigt give opdateringer om selskabets aktiviteter og resultater. Aktionærerne har også ret til at deltage i generalforsamlinger og stemme om vigtige beslutninger som f.eks. udnævnelse af direktører og godkendelse af regnskaber.
Har du brug for hjælp til at forvalte din families formue eller aktiver? – Kontakt dine Damalion-eksperter i dag, og lad os hjælpe dig.
