Luksemburgi usaldusühing on alternatiivsete investeerimisfondide jaoks eelistatud õiguslik struktuur, mis pakub märkimisväärset paindlikkust ja konfidentsiaalsust, mis muudab selle atraktiivseks nii investorite kui ka fondivalitsejate jaoks.
Luksemburgi 12. juuli 2013. aasta seadus: erikompanii
12. juuli 2013. aasta Luksemburgi seaduse alusel loodud SLP on loodud erakapitali, kinnisvara, riskifondide ja muude alternatiivsete investeerimisstrateegiate vajaduste rahuldamiseks. Selle struktuur on inspireeritud anglosaksi usaldusühingumudelist, mis pakub rahvusvahelistele investoritele tuttavlikkust ja Luksemburgi soodsa regulatiivse keskkonna eeliseid.
Struktuur ja õiguslik raamistik
SLP ei ole iseseisev juriidiline isik, mis tähendab, et ta tegutseb oma partnerite kaudu, sarnaselt traditsioonilise partnerlusega. Selleks on vaja vähemalt ühte täisosanikku (GP) ja ühte või mitut usaldusosanikku (LP). Täisosanik vastutab partnerluse juhtimise eest ja vastutab partnerluse kohustuste eest. Seevastu usaldusosanikud panustavad kapitali, kuid nende vastutus piirdub nende investeeringuga partnerlusse. Selline eristamine võimaldab täisosanikul juhtida äri ilma sekkumiseta, samas kui usaldusosanikud saavad investeerida, ilma et neil oleks piiramatu vastutus.
Erakondliku usaldusühingu (SLP) peamine dokument on usaldusühinguleping, mis on partnerite vaheline eraõiguslik leping. LPAs on sätestatud partnerluse tegevust reguleerivad eeskirjad ja menetlused, sealhulgas kapitali sissemaksed, kasumi jaotamine, otsustusprotsessid ja väljumisstrateegiad. Kuna partnerluslepingut ei ole vaja esitada avalikule asutusele, võivad selle tingimused jääda konfidentsiaalseks. Selline lepinguline vabadus võimaldab SLP-l olla väga kohandatav, arvestades partnerite erivajadusi ja -nõudeid.
Reguleeriv keskkond
Luksemburgi õigusraamistik pakub SLPdele paindlikkust, võimaldades neil tegutseda kas reguleeritud või reguleerimata ettevõtetena. Kui SLP kvalifitseerub alternatiivsete investeerimisfondide valitsejate direktiivi kohaselt alternatiivse investeerimisfondi valitsejaks, peab ta määrama volitatud alternatiivsete investeerimisfondide valitseja. Selline korraldus võimaldab SLP-le kasutada AIFMD turustusluba, mis võimaldab fondi turustada kutselistele investoritele kogu Euroopa Liidus.
Teisest küljest võib SLP, kes ei soovi, et teda reguleeritaks AIFMD alusel, tegutseda vähemate regulatiivsete nõuetega, tingimusel et ta ei ületa direktiivis sätestatud miinimumkünniseid. See valikuvõimalus annab fondivalitsejatele paindlikkuse, et nad saaksid valida oma investeerimisstrateegiale ja sihtinvestorite baasile kõige paremini sobiva reguleerimistaseme. Kahepoolne regulatiivne lähenemisviis teeb SLP-st mitmekülgse vahendi, mis on atraktiivne paljudele investoritele ja fondivalitsejatele.
Maksustamise eelised
SLP maksustamisviis on üks selle olulisemaid eeliseid. SLP-d peetakse maksude seisukohast läbipaistvaks, mis tähendab, et selle suhtes ei kohaldata ettevõtte tulumaksu, munitsipaalettevõtlusmaksu ega netovara maksu ettevõtte tasandil. Selle asemel kantakse kasum ja kahjum üle partneritele, keda maksustatakse nende residentsuse ja kohaldatavate maksulepingute alusel. Selline läbipaistvus aitab vältida topeltmaksustamist ja teeb SLP-st tõhusa struktuuri rahvusvaheliste investorite jaoks.
Lisaks sellele ei maksustata SLPsse tehtavaid kapitalimakseid kapitalimaksuga ning usaldusosanikud, eriti need, kes elavad väljaspool Luksemburgi, võivad saada kasu kasumi väljamaksetelt kinnipeetava maksu maksuvabastusest. Need omadused suurendavad SLP atraktiivsust, pakkudes maksuefektiivset investeerimiskeskkonda.
Operatiivne paindlikkus ja lihtsus
SLP on väga mitmekülgne ja seda saab kasutada paljude investeerimisstrateegiate, sealhulgas erakapitali, riskikapitali, kinnisvara ja riskifondide puhul. Selle võime emiteerida eri liiki partnerlusosalusi võimaldab fondijuhtidel kohandada investeerimistingimusi eri tüüpi investoritele. Partnerluse struktuur vastab erinevatele investeerimiseesmärkidele, mistõttu on see ideaalne vahend nii suurtele institutsionaalsetele investoritele kui ka väiksematele erainvestoritele.
Üks SLP peamisi eeliseid on see, et ta ei ole kohustatud koostama iga-aastast raamatupidamisaruannet. See vähendab halduskoormust ja sellega seotud kulusid, mis muudab SLP atraktiivseks valikuks fondivalitsejate jaoks, kes soovivad lihtsustada tegevust. Selle nõude puudumine lihtsustab nõuete täitmist ja aruandlust, mistõttu on SLP praktiline ja tõhus valik investeerimisfondide haldamiseks.
Luksemburgi usaldusühing on väga paindlik, maksuefektiivne ja investorisõbralik struktuur, mis sobib hästi alternatiivsete investeerimisfondide jaoks. Selle lepinguvabaduse, soodsa maksustamise ja regulatiivse järelevalve võimaluste kombinatsioon muudab selle atraktiivseks valikuks fondivalitsejatele ja investoritele, kes soovivad kasutada ära Luksemburgi tugevat finantssektorit. SLP lihtsus, sealhulgas iga-aastase raamatupidamisaruande nõude puudumine, suurendab veelgi selle atraktiivsust, mis muudab selle alternatiivsete investeerimisfondide struktureerimiseks juhtivaks valikuks.
Damalion toetab investoreid, kes soovivad struktureerida oma investeeringuid kogu Luksemburgis. Et saada kasu Luksemburgi erikapitaliühingust, võtke nüüd ühendust oma Damalioni eksperdiga.
Käesolev teatis on ainult teavitamise eesmärgil. Damalion keskendus perede nõustamisele varanduse säilitamiseks, selgitades välja võimalused ja probleemid. Palun võtke nüüd ühendust oma Damalioni eksperdiga.
