Lucembursko je již dlouho centrem správy soukromého rodinného majetku a nabízí různé právní struktury, které splňují potřeby mezinárodních investorů.
Jedním z takových subjektů je Société de gestion de Patrimoine Familial (SPF), která je speciálně navržena pro usnadnění správy rodinného majetku.
Činnost SPF je však přísně regulována, aby se zajistilo, že nezabředne do komerčních aktivit.
Pochopení těchto omezení je pro rodiny a správce majetku, kteří chtějí maximalizovat výhody této právní struktury, zásadní.
Damalion vám ukáže povolené činnosti SPF, typy aktiv, která může držet, a jeho omezení týkající se komerčních operací.
Co je lucemburský rodinný holding SPF?
SPF je rodinná společnost pro správu soukromého majetku v Lucembursku, která byla založena za účelem poskytování služeb jednotlivcům a rodinným kancelářím.
Jejím hlavním úkolem je získávat, držet a spravovat finanční aktiva.
Nesmí však vykonávat žádnou obchodní činnost ani spravovat společnosti.
Společnost Société de Gestion de Patrimoine Familial (SPF) je často volena pro svou jednoduchost a daňové výhody, neboť je za určitých podmínek osvobozena od daně z příjmů právnických osob, daně z majetku a DPH.
Daňové výhody jsou však spojeny s přísnými pravidly, která vymezují hranice jejích povolených činností.
Povolené finanční činnosti SPF
SPF jsou omezeny na pasivní finanční činnosti, což znamená, že mají přísný zákaz zapojit se do jakékoli formy komerčního obchodování.
Jejich působnost je omezena na nabývání, správu a nakládání s finančními aktivy.
To umožňuje SPF zaměřit se na zachování a růst majetku, aniž by se zapojovaly do provozních obchodních činností.
Klíčová finanční aktiva, která může SPF držet
- Akcie nebo ekvivalenty ve společnostech
Lucemburský SPF může vlastnit akcie nebo jejich ekvivalenty ve veřejných i soukromých společnostech, včetně SOPARFI (Société de Participations Financières).
SOPARFI jsou v Lucembursku běžnou strukturou, která je primárně určena k držení a správě aktiv, podobně jako SPF, ale bez přísných omezení obchodních aktivit.
- Dluhopisy Dluhopisy jsou základním aktivem, které může SPF držet.
Dluhopisy slouží jako nízkoriziková, stabilní investiční možnost, která je v souladu s pasivní investiční strategií SPF. - Warranty a deriváty SPF mohou investovat do warrantů a derivátů, včetně prodejních a kupních opcí na cenné papíry, indexy a měny.
Musí však jít o součást pasivní strategie.
Aktivní obchodování nebo správa těchto aktiv by byla v rozporu s právním rámcem SPF. - Podíly v sekuritizačních a investičních fondech Investice do sekuritizačních nástrojů a investičních fondů jsou povoleny.
Mnoho SPF volí tuto cestu pro diverzifikované investice s nízkým rizikem. - Vkladové účty SPF může mít také vkladové účty, což z něj činí univerzální nástroj pro správu hotovosti a likvidních aktiv.
Zakázané činnosti SPF
Přestože SPF poskytuje flexibilitu při správě finančních aktiv, existuje několik omezení, která brání tomu, aby fungoval jako komerční subjekt.
Jednotný fond sociálního zabezpečení nemůže za žádných okolností vykonávat komerční obchodní činnost.
Kromě toho nemůže vlastnit duševní vlastnictví, nemovitosti ani žádný majetek, který by se používal k obchodním účelům.
Tato omezení zajišťují, že SPF zůstane nástrojem výhradně pro správu soukromého majetku.
Žádné nemovitosti
Jedním z nejvýznamnějších omezení SPF je, že nemůže držet nemovitosti.
To je klíčový rozdíl oproti jiným lucemburským strukturám, jako je SOPARFI, které se mohou zabývat činnostmi v oblasti nemovitostí.
Bezúročné půjčky
Dalším významným omezením je, že SPF nemůže poskytovat úročené půjčky.
Toto pravidlo má zabránit tomu, aby se SPF zabýval jakoukoli činností, která se podobá komerčnímu podnikání.
SPF sice může poskytovat finanční prostředky spřízněným stranám, ale aby byly tyto půjčky v souladu s předpisy, musí být bezúročné.
Důsledky nedodržení předpisů
SPF, který tato omezení poruší, hrozí přísné sankce.
Pokud se zjistí, že fond SPF vykonává zakázané činnosti, může ztratit status fondu osvobozeného od daně, což může mít pro jeho podílníky značné finanční důsledky.
Proto je pro SPF zásadní, aby se držely v mezích stanovených lucemburským právem.
Výhody lucemburského SPF
Navzdory svým omezením zůstává SPF atraktivní možností pro správu soukromého majetku díky svým četným výhodám:
- Daňové výhody SPF jsou osvobozeny od daně z příjmu právnických osob, daně z podnikání obcí, daně z majetku a DPH, což z nich činí vysoce daňově efektivní nástroj pro správu rodinného majetku.
- Jednoduchost SPF je jednoduchá struktura s minimálními požadavky na vykazování, což usnadňuje její správu a údržbu ve srovnání se složitějšími právními subjekty.
- Ochrana majetku Oddělením osobního majetku do SPF mohou rodiny lépe chránit svůj majetek před osobními závazky.
To může být cenné zejména v přeshraničních situacích, kdy jsou právní rizika zvýšená.
Jak se SPF srovnává se SOPARFI?
SPF i SOPARFI jsou oblíbené právní struktury pro správu aktiv v Lucembursku, ale vyhovují různým potřebám.
Na rozdíl od SPF může SOPARFI vykonávat obchodní činnost, včetně držby nemovitostí a duševního vlastnictví.
SOPARFI však nemá stejnou úroveň daňových výhod jako SPF.
Pro rodiny zaměřené výhradně na pasivní správu majetku je SPF obvykle atraktivnější variantou.
Pro ty, kteří hledají univerzálnější strukturu, může být vhodnější SOPARFI.
Lucemburský SPF je účinným nástrojem pro rodiny, které chtějí spravovat svůj majetek daňově efektivním způsobem.
Tím, že se SPF zaměřuje výhradně na pasivní investiční aktivity, nabízí jednoduchost, daňové výhody a ochranu majetku.
Je však nezbytné pochopit jeho omezení.
SPF se nemůže zabývat komerčními aktivitami, vlastnit nemovitosti ani poskytovat úročené půjčky.
Nedodržení těchto požadavků může vést k přísným sankcím, a proto je pro držitele SPF zásadní, aby se drželi v mezích lucemburského práva.
Pro rodiny, které hledají právně nezávadný a daňově účinný způsob správy svých finančních aktiv, nabízí SPF dobře regulovanou možnost s jasnými výhodami.
Vždy však doporučujeme konzultovat tuto strukturu s právními a finančními poradci, abyste se ujistili, že zapadá do širší strategie správy majetku.
Damalion pomáhá mezinárodním rodinám a podnikatelům chránit jejich majetek a udržovat jejich bohatství tím, že jim zřídí soukromou správu majetku s bankovním účtem v Lucembursku. Obraťte se nyní na odborníka společnosti Damalion. Tyto informace nejsou určeny jako náhrada za konkrétní individualizovanou daňovou nebo právní radu. Doporučujeme, abyste svou konkrétní situaci prodiskutovali s kvalifikovaným daňovým nebo právním poradcem.
