Le Luxembourg, souvent désigné comme le“Wealth Management Hub of Europe“, offre un écosystème unique pour la gestion de fortune privée. Son environnement politique stable, sa cote de crédit AAA et sa solide infrastructure financière en font un lieu idéal pour les particuliers et les familles qui cherchent à accroître leur patrimoine. L’une des stratégies d’investissement les plus efficaces soutenues par les sociétés de gestion de fortune privée du Luxembourg consiste à investir dans des fonds négociés en bourse (ETF). Cet article explore la manière dont les sociétés de gestion de patrimoine privé du Luxembourg, notamment par le biais de véhicules tels que la Société de gestion de patrimoine privé (SPF), peuvent aider les investisseurs à tirer parti des ETF pour faire fructifier leur fortune.
Comprendre les ETF et leurs avantages
Les ETFsont des fonds d’investissement négociés sur les marchés boursiers, à l’instar des actions individuelles. Ils offrent une exposition à un portefeuille diversifié d’actifs, notamment des actions, des obligations, des matières premières ou une combinaison de ces éléments. Les principaux avantages des ETF sont les suivants
- Diversification: Les ETF permettent aux investisseurs de répartir les risques entre différentes classes d’actifs ou différents secteurs.
- Efficacité des coûts: Les ETF ont généralement des ratios de dépenses inférieurs à ceux des fonds communs de placement gérés activement.
- Liquidité: Les ETF étant négociés sur des bourses, ils offrent une certaine souplesse en matière d’achat et de vente.
- Efficacité fiscale: Les ETF accumulateurs (qui réinvestissent les bénéfices) sont particulièrement efficaces sur le plan fiscal pour les résidents luxembourgeois..
Compte tenu de ces avantages, les ETF constituent un choix privilégié tant pour les investisseurs novices que pour les investisseurs expérimentés qui visent une croissance à long terme.
L’écosystème luxembourgeois de la gestion de fortune
En tant que leader mondial de la distribution de fonds, le Luxembourg continue d’innover et d’adapter ses politiques pour répondre aux demandes du marché. À compter du 1er janvier 2025, le Luxembourg a supprimé la taxe d’abonnement sur les ETF gérés activement, les alignant ainsi sur les ETF gérés passivement, qui bénéficient déjà de cette exonération. Cette réforme renforce l’avantage concurrentiel du Luxembourg sur le marché des ETF en offrant une exonération totale de la taxe d’abonnement pour tous les ETF domiciliés dans le pays. Fort de sa réputation de plaque tournante pour les gestionnaires d’actifs internationaux, le Luxembourg est ainsi en mesure de s’approprier une part plus importante du secteur des ETF gérés activement, qui connaît une expansion rapide. En tirant parti de son expertise et de son environnement réglementaire favorable, le Luxembourg renforce son attrait en tant que destination de choix pour la gestion et la distribution de fonds.
Le Luxembourg abrite un écosystème complet de gestion de fortune qui combine le conseil en investissement, la gestion d’actifs, la planification successorale et l’expertise réglementaire. Le pays est le plus grand centre de banque privée de la zone euro et le deuxième centre de fonds d’investissement au monde.. Cet écosystème est soutenu par :
- Expertise en matière de gestion de fortune transfrontalière: Le Luxembourg excelle dans la gestion de portefeuilles internationaux complexes pour des clients dont les actifs sont répartis entre plusieurs juridictions..
- Excellence en matière de réglementation: Le cadre réglementaire du pays, transparent et favorable aux investisseurs, garantit une gouvernance solide et le respect des normes de l’UE..
- Services complets: De la gestion immobilière à la philanthropie en passant par la planification de la succession, les gestionnaires de fortune luxembourgeois proposent des solutions sur mesure pour répondre aux divers besoins des clients.
Les sociétés de gestion de fortune privée au Luxembourg s’appuient sur cet écosystème pour aider leurs clients à maximiser leurs rendements tout en minimisant les risques.
Le rôle des sociétés de gestion de fortune (SPF)
La société de gestion de patrimoine familial (SPF) est une caractéristique unique du paysage financier luxembourgeois. Créées en vertu de la loi du 11 mai 2007, les SPF sont conçues exclusivement pour gérer des fortunes privées. Leurs principales caractéristiques sont les suivantes
- Efficacité fiscale: Les SPF sont exonérées de l’impôt sur le revenu, de l’impôt sur la fortune et de la taxe professionnelle communale. Elles ne sont soumises qu’à une taxe d’abonnement annuelle de 0,25 % sur le capital social et certaines dettes. .
- Flexibilité: Les FPS peuvent détenir une large gamme d’actifs financiers tels que des actions, des obligations, des produits dérivés et des liquidités..
- Exclusivité: Les FPS sont limitées à des activités non commerciales et ne peuvent pas s’engager dans des offres publiques ou détenir directement des biens immobiliers..
Pour les investisseurs intéressés par les ETF, les SPF constituent un véhicule idéal pour détenir et gérer ces actifs de manière fiscalement avantageuse.
Comment les gestionnaires de fortune luxembourgeois soutiennent les investissements dans les ETF
Les gestionnaires de fortune basés au Luxembourg jouent un rôle essentiel en facilitant les investissements dans les ETF. Voici comment ils aident leurs clients :
1. Stratégies d’investissement sur mesure
Les gestionnaires de fortune évaluent la tolérance au risque, les objectifs financiers et les horizons temporels de chacun pour élaborer des portefeuilles d’ETF personnalisés. Par exemple :
- Les jeunes investisseurs peuvent se concentrer sur les ETF basés sur les actions pour obtenir des rendements plus élevés sur le long terme.
- Les retraités pourraient préférer les ETF axés sur les obligations ou les dividendes pour obtenir un revenu stable.
2. Optimisation fiscale
Les résidents luxembourgeois bénéficient d’avantages fiscaux spécifiques lorsqu’ils investissent dans des ETF accumulateurs (qui réinvestissent les bénéfices) plutôt que dans des ETF distributeurs (qui versent des dividendes). Les gestionnaires de fortune veillent à ce que les portefeuilles soient structurés de manière à maximiser ces avantages.
3. Accès aux marchés mondiaux
La position du Luxembourg en tant que centre financier mondial permet aux gestionnaires de fortune d’offrir un accès à une large gamme d’ETF cotés sur les marchés internationaux. Cela permet de diversifier les placements à travers les zones géographiques et les classes d’actifs .
4. Conformité réglementaire
Naviguer dans les réglementations transfrontalières peut être un défi pour les investisseurs internationaux. Les gestionnaires de fortune luxembourgeois veillent au respect de toutes les lois applicables tout en optimisant les structures d’investissement grâce à des véhicules tels que les FPS .
5. Gestion des risques
Les gestionnaires de fortune surveillent en permanence les conditions du marché et ajustent les allocations des ETF pour atténuer les risques tout en saisissant les opportunités de croissance.
Étude de cas : Utilisation d’un FPS pour les investissements dans les ETF
Prenons l’exemple d’un particulier qui souhaite investir 1 million d’euros dans des ETF par l’intermédiaire d’un SPF luxembourgeois. Voici comment cette structure pourrait améliorer sa stratégie d’investissement :
- Économies d’impôts: En détenant des ETF accumulateurs au sein d’un SPF, l’investisseur évite les taxes sur les dividendes pendant la phase d’accumulation.
- Diversification: Le FPS peut détenir un portefeuille diversifié d’ETF d’actions, d’obligations et de matières premières.
- Simplicité administrative: Le FPS regroupe tous les investissements au sein d’une seule entité, ce qui simplifie les rapports et la gestion.
- Croissance à long terme: Grâce à une fiscalité allégée et à une gestion professionnelle, l’investisseur maximise ses rendements à long terme.
Choisir le bon gestionnaire de fortune
La sélection d’un gestionnaire de fortune fiable est cruciale pour la réussite d’un investissement dans les ETF. Damalion vous aide dans votre recherche en vous présentant des gestionnaires de fortune indépendants de premier ordre avec :
- Expertise dans l’environnement réglementaire luxembourgeois.
- Expérience de la gestion de portefeuilles diversifiés.
- Des structures tarifaires transparentes.
- Une solide expérience en matière de satisfaction des clients.
Investir dans des ETF par l’intermédiaire des sociétés de gestion de fortune privées du Luxembourg constitue une stratégie puissante pour faire fructifier votre fortune. Avec son écosystème financier robuste, son régime fiscal favorable et ses gestionnaires de fortune experts, le Luxembourg offre des opportunités inégalées aux investisseurs nationaux et internationaux. Des véhicules tels que les FPS renforcent encore ce potentiel en offrant une efficacité fiscale et une simplicité administrative. Que vous soyez novice en matière d’investissement ou que vous cherchiez à optimiser un portefeuille existant, un partenariat avec un gestionnaire de fortune basé au Luxembourg peut vous aider à atteindre vos objectifs financiers tout en naviguant dans les complexités des marchés mondiaux.
Damalion soutient les entrepreneurs, les groupes d’investissement et les familles qui enregistrent leur société de gestion de patrimoine privé au Luxembourg. Nous fournissons également des administrateurs résidents locaux. Veuillez contacter votre expert Damalion dès maintenant.
Ces informations ne sont pas destinées à remplacer un conseil fiscal ou juridique individualisé. Nous vous suggérons de discuter de votre situation spécifique avec un conseiller fiscal ou juridique qualifié.
Les informations fournies le sont à titre purement informatif et ne constituent pas une offre ou une sollicitation d’achat ou de vente d’actions ou de titres d’un quelconque véhicule d’investissement. Le contenu de ce document n’est pas destiné à servir de base à une quelconque décision d’investissement et ne comprend pas de recommandations d’investissement spécifiques. En tant que tel, ce document ne constitue pas un avis ou un conseil en matière d’investissement, ni une sollicitation pour investir dans un titre quelconque. Il ne doit pas être interprété comme une offre de vente, une invitation à souscrire ou une demande d’achat ou de souscription de titres. En outre, aucune partie de ce document ne doit servir de base ou être invoquée dans le cadre d’un accord, d’un contrat ou d’un engagement de quelque nature que ce soit. Damalion décline explicitement toute responsabilité en cas de perte ou de dommage direct ou indirect résultant : (i) de la confiance accordée aux informations fournies dans le présent document, (ii) d’erreurs, d’omissions ou d’inexactitudes dans ces informations, ou (iii) d’actions entreprises sur la base de ces informations.
