Η SOPARFI (Société de Participations Financières) του Λουξεμβούργου είναι μια δημοφιλής δομή εταιρείας χαρτοφυλακίου που προσφέρει σημαντικά φορολογικά πλεονεκτήματα για τη διαχείριση διεθνών επενδύσεων. Από το 2025, το φορολογικό καθεστώς της SOPARFI παρέχει ελκυστικά οφέλη για τις εταιρείες χαρτοφυλακίου, ενώ παραμένει πλήρως φορολογητέο σύμφωνα με το δίκαιο του Λουξεμβούργου.
Soparfi: φορολογικό καθεστώς
Οι SOPARFI υπόκεινται στους συνήθεις φορολογικούς συντελεστές του Λουξεμβούργου, οι οποίοι προσαρμόστηκαν πρόσφατα:
- Εταιρικός φόρος εισοδήματος (CIT): 16% (μείωση από 17% το 2025)
- Δημοτικός φόρος επιχειρήσεων (MBT): 6,75% στην πόλη του Λουξεμβούργου
- Συνεισφορά του Ταμείου Απασχόλησης: CIT: 7% προσαύξηση επί των CIT: 7% προσαύξηση επί των CIT
Ο συνδυασμένος πραγματικός φορολογικός συντελεστής για ένα SOPARFI στην πόλη του Λουξεμβούργου είναι περίπου 23,87% από το 2025.
2025 Πρόσφατες αλλαγές και επιλογές
Από το 2025, το Λουξεμβούργο εισήγαγε ορισμένες αλλαγές στο καθεστώς SOPARFI:
- Μείωση του συντελεστή CIT από 17% σε 16%
- Απλουστευμένος υπολογισμός του ελάχιστου NWT με βάση αποκλειστικά τον συνολικό ισολογισμό της εταιρείας
- Δυνατότητα παραίτησης από την απαλλαγή συμμετοχής για μερίσματα, έσοδα από εκκαθάριση και κεφαλαιακά κέρδη ανά μετοχή.
Εταιρεία χαρτοφυλακίου Λουξεμβούργου: tax απαλλαγές για τα μερίσματα
Ένα από τα βασικά πλεονεκτήματα της δομής SOPARFI είναι η δυνατότητα πλήρους απαλλαγής των εισερχόμενων μερισμάτων βάσει του καθεστώτος “απαλλαγής συμμετοχής”. Η απαλλαγή αυτή βασίζεται στο άρθρο 166 του νόμου περί φορολογίας εισοδήματος του Λουξεμβούργου (L.I.R.). Για να τύχει της απαλλαγής αυτής, πρέπει να πληρούνται οι ακόλουθες προϋποθέσεις:
- Ελάχιστη συμμετοχή: ή τιμή εξαγοράς τουλάχιστον 1,2 εκατ. ευρώ.
- Περίοδος κράτησης: (ή δέσμευση κατοχής για 12 μήνες)
- Επικουρικό προσόν: Η θυγατρική πρέπει να είναι πλήρως φορολογούμενη ημεδαπή εταιρεία, πλήρως φορολογούμενη αλλοδαπή εταιρεία ή εταιρεία κάτοικος ΕΕ.
Εάν δεν πληρούνται αυτές οι προϋποθέσεις, μπορεί να εξακολουθεί να ισχύει αυτόματη απαλλαγή 50% για τα μερίσματα από τις θυγατρικές του Λουξεμβούργου που πληρούν τις προϋποθέσεις.
Εταιρεία χαρτοφυλακίου Λουξεμβούργου: tτσεκούρι απαλλαγές επί των κεφαλαιακών κερδών
Οι SOPARFI μπορούν επίσης να επωφεληθούν από την πλήρη απαλλαγή των κεφαλαιακών κερδών που προέρχονται από την πώληση συμμετοχών που πληρούν τις προϋποθέσεις. Οι προϋποθέσεις για την απαλλαγή αυτή είναι παρόμοιες με εκείνες για την απαλλαγή των μερισμάτων, με ορισμένες διαφορές:
- Ελάχιστη συμμετοχή: ή τιμή εξαγοράς τουλάχιστον 6 εκατομμυρίων ευρώ
- Περίοδος κράτησης: τουλάχιστον 12 μήνες
- Επικουρικό προσόν: Απαλλαγές από μερίσματα: Όπως και για τις απαλλαγές από μερίσματα
Η απαλλαγή αυτή βασίζεται στο άρθρο 166 του L.I.R. και στο μεγάλο δουκικό διάταγμα της 21ης Δεκεμβρίου 2001, για την εφαρμογή του άρθρου 166, ρήτρα 9 του L.I.R.
Πρόσθετα φορολογικά πλεονεκτήματα
Απαλλαγές από την παρακράτηση φόρου στην πηγή:
- Καμία παρακράτηση φόρου στην πηγή για τις πληρωμές τόκων μεταξύ ίσων αποστάσεων
- Καμία παρακράτηση φόρου στην πηγή στις διανομές εκκαθάρισης
- Απαλλαγή από την παρακράτηση φόρου στην πηγή για τα μερίσματα στο εξωτερικό που καταβάλλονται σε μετόχους που πληρούν τις προϋποθέσεις (υπό παρόμοιες προϋποθέσεις όπως τα μερίσματα στο εσωτερικό)
Καθαρός φόρος πλούτου (NWT):
Οι SOPARFIμπορούν να επωφεληθούν από την πλήρη απαλλαγή για τις μετοχές που κατέχουν σε θυγατρικές που πληρούν τις προϋποθέσεις.
Πρόσβαση σε φορολογικές συνθήκες και οδηγίες της ΕΕ
Οι SOPARFI έχουν πλήρη πρόσβαση στο εκτεταμένο δίκτυο διπλών φορολογικών συμφωνιών του Λουξεμβούργου (103 συμφωνίες από το 2025) και μπορούν να επωφεληθούν από τις οδηγίες της ΕΕ. Αυτό τις καθιστά ιδιαίτερα ελκυστικές για τον διεθνή φορολογικό σχεδιασμό.
Η δομή SOPARFI προσφέρει σημαντικά φορολογικά πλεονεκτήματα για τις εταιρείες χαρτοφυλακίου στο Λουξεμβούργο, ιδίως μέσω του καθεστώτος απαλλαγής της συμμετοχής για τα μερίσματα και τα κεφαλαιακά κέρδη. Το καθεστώς βασίζεται στο άρθρο 166 του νόμου του Λουξεμβούργου περί φορολογίας εισοδήματος, το οποίο παρέχει το πλαίσιο για τις εν λόγω απαλλαγές. Ωστόσο, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι τα οφέλη αυτά υπόκεινται σε συγκεκριμένες προϋποθέσεις και κανόνες κατά της κατάχρησης. Καθώς οι φορολογικοί νόμοι μπορεί να αλλάξουν, συνιστάται να συμβουλευτείτε έναν επαγγελματία φοροτεχνικό για τις πιο ενημερωμένες και εξατομικευμένες συμβουλές όταν εξετάζετε το ενδεχόμενο ίδρυσης ενός SOPARFI στο Λουξεμβούργο.
Εάν σκέφτεστε να δημιουργήσετε ένα SOPARFI για τις επενδυτικές σας ανάγκες, παρακαλούμε επικοινωνήστε με τον ειδικό της Damalion τώρα.
Αυτές οι πληροφορίες δεν προορίζονται να υποκαταστήσουν συγκεκριμένες εξατομικευμένες φορολογικές ή νομικές συμβουλές. Σας προτείνουμε να συζητήσετε τη συγκεκριμένη κατάστασή σας με έναν εξειδικευμένο φορολογικό ή νομικό σύμβουλο | Οι εξωτερικοί σύνδεσμοι αποτελούν ιδιοκτησία των αντίστοιχων ιδιοκτητών τους και δεν υποδηλώνουν οποιαδήποτε οικονομική σχέση ή συμφέρον με την Damalion corporation.
